Newsquawk デイリー欧州オープニングニュース - 2026年9月29日

イランのアラグチ外相は、テヘランが米国に提示する提案についてカタールの仲介者と協議し、回答はカタールの仲介者を通じてテヘランに伝えられると述べた。イラン外相は、米国からの回答を本日中に期待していると述べた。 イランは、米国の制裁緩和と引き換えに濃縮を停止することに合意したと報じられたが、その後、イラン外務省報道官はこれらの報道を否定した。 米国のトランプ大統領は、核問題で進展があればイランへの制裁を緩和し、凍結資産を解放する用意があるとの報道を否定した。 RBAは予想通り政策金利を25bps引き上げて4.60%とし、必要であればキャッシュレートをさらに引き上げると指摘した。記者会見はBST 06:30。 原油先物は夜間に小幅上昇。アジア太平洋株はおおむね軟調。欧州株価指数先物は、現物市場が横ばいから上昇して始まることを示唆。 本日の注目材料は、スペインのインフレ率（9月）と小売売上高（8月）、ユーロ圏の経済センチメント（9月）、米JOLTS（8月）。講演者は、RBAのブロック、ECBのチポローネ、ラガルド、ブイチッチ、レーン、FRBのグールズビー、ウィリアムズ、ボウマン、バー、ウォラー、BoCのグラベル、BoEのテイラー、マン。英国とイタリアの国債供給。マイクロンの決算。 スナップショット 株式 日経225 -1.4% ASX 200 -0.1% ハンセン指数 -0.9% 上海総合指数 U/C ユーロ・ストックス50 2026年12月限 +0.1% DAX 2026年12月限 U/C ES 2026年12月限 -0.3% NQ 2026年12月限 -0.5% 為替 DXY +0.1%（101.23） EUR/USD -0.1%（1.1360） USD/JPY +0.1%（157.49） GBP/USD -0.1%（1.3237） 債券 米国Tノート 2026年12月限 -5ティック 独国債 2026年12月限 +6ティック 米10年債利回り 5.26% 独10年債利回り 3.63% エネルギー・金属 WTI 2026年11月限 +1.8% ブレント 2026年12月限 +2.0% 現物金 +0.3% LME銅 -0.3% 暗号資産 ビットコイン -0.3% イーサリアム -0.8% BST 06:15／EDT 01:15時点 今後の予定 注目材料は、スペインのインフレ率（9月）と小売売上高（8月）、ユーロ圏の経済センチメント（9月）、米JOLTS（8月）。講演者は、RBAのブロック、ECBのチポローネ、ラガルド、ブイチッチ、レーン、FRBのグールズビー、ウィリアムズ、ボウマン、バー、ウォラー、BoCのグラベル、BoEのテイラー、マン。英国とイタリアの国債供給。マイクロンの決算。 Newsquawkの週間展望はこちら。 イラン紛争 米国のトランプ大統領は、イラン戦争に間もなく勝利し、ガソリン価格は急落すると述べた。また、イランとの戦争が終わればインフレは根絶されると付け加え、米当局者は月曜日にイランの仲介者と話し合ったと述べた。 米国のトランプ大統領は、「Axiosが『トランプ』はイランに制裁緩和と凍結資金を提案したという記事を出した。これは事実ではない。私は彼らに何も提案していない！ Axiosの記事は、他の大半の記事と同様、トランプ錯乱症候群を満足させる目的だけに使われたでっち上げだ。この偽記事を直ちに撤回すべきだ！」と投稿した。 米当局者は、ワシントンは仲介者を通じてイランとの前向きな協議を続けており、核問題に対処しない限り合意はないと述べた。一方、アルジャジーラによると、米当局者が、トランプ大統領は核問題で進展があればイランへの制裁を緩和し、凍結資産を解放する用意があると述べたとも報じられた。 ルビオ米国務長官はフォックス・ニュースに対し、イランは世界各地の米国の権益を攻撃すると脅しており、米国はこれらの脅威を極めて深刻に受け止めていると述べ、米国の権益が攻撃されれば報復措置があると警告した。また、週末に英国で起きたことは非常に深刻な脅威であり、イランは大量のドローン、ミサイル、通常兵器を入手しようとしていると述べた。さらに、イランは兵器庫を使って地域と米軍を脅かし、その後、核兵器の取得を目指すと述べた。 ルビオ米国務長官はレバノンの首相に対し、米国はヒズボラとイランの有害な影響を受けない、主権を持つレバノン国家を支持すると述べた。また、三者間の枠組みがレバノンとイスラエルの恒久的な平和を実現する唯一の方法だと付け加えた。 ベセント米財務長官は、イラン政権がテロ資金供与や核兵器開発を行う能力を引き続き弱体化させると述べた。関連ニュースとして、ベセント氏はレバノンの首相と会談し、レバノンに対してイランとヒズボラのネットワークを妨害するよう求めた。 イラン外相は、ホルムズ海峡再開案に対する米国の回答を本日中に期待していると述べた。 イランのアラグチ外相は、テヘランが米国に提示する提案についてカタールの仲介者と協議し、回答はカタールの仲介者を通じてテヘランに伝えられると述べた。また、ホルムズ海峡を再開するには最高指導者が設定した条件を満たす必要があり、米国が合意または和平を望むならイランは解決策を提示したと付け加えた。アラグチ氏は月曜夜にテヘランへ向かうと述べ、カタールとパキスタンの仲介者がやり取りしてきた連絡やメッセージは以前からあったが、イランが提示した計画によって、今はより深刻な形になっていると指摘した。 イランのアラグチ外相は、イランの立場は全く変わっておらず、ホルムズ海峡再開の条件は明確だと述べた。また、他の問題に関するイランの立場も明確で、現在の唯一の問題はホルムズ海峡であり、同海峡の再開は、相手側に伝えた条件を満たすことを前提としていると付け加えた。 イラン外務省のバガーイ報道官は、カタールの仲介者との協議内容に関するメディア報道は根拠のない憶測だと述べた。また、こうした報道は現実に基づいておらず、問題の詳細について協議は行われていないと付け加えた。 イラン最高指導者の上級顧問は、イランが再び米国に攻撃された場合、対立は新たな戦線に拡大すると警告したと、プレスTVが報じた。 イラン国会議員のエブラヒム・レザーイー氏は、米国がイスラマバード覚書の約束を履行するまで交渉は始まらないと述べた。また、現状ではイランの外交官に二国間または三者間協議を行う許可はなく、米国はイスラマバード合意後も凍結資金を解放しなかったと述べた。 イラン国会副議長は、イラン議会がNPTから脱退するための3項目の計画を検討していると述べたと、ファルス通信が報じた。 イランは、米国の制裁緩和と引き換えに濃縮を停止することに合意したと報じられ、仲介者はイランに核関連の譲歩を迫っていた。 イラン当局者は、イランが核政策で柔軟な姿勢を見せているとの一部報道は誤りだと述べたと、プレスTVが報じた。さらに、核問題に関するイランの立場は変わっておらず、この問題について協議は行われていないと当局者は強調した。また、米政府は「ホルムズ海峡で行き詰まって」おり、問題から注意をそらすために核問題を持ち出していると述べた。 イラン当局者は、米国との合意が中間選挙前に成立することに悲観的と報じられた。ニューヨークでの協議は限定的な進展にとどまり、核関連の譲歩とホルムズ海峡の再開が引き続き主要な障害となっている。 イラン筋はAmwaj Mediaに対し、土壇場の取り組みとして仲介者がトランプ氏の支持を得るためにテヘランへ核関連の譲歩を先行提示するよう提案したとの報道もあるが、そのような提案はなかったと述べた。別の情報筋は、明確な進展がないなか、イランのアラグチ外相は近くニューヨークを出発する可能性が高いと述べた。 スカイニュース・アラビアが米メディアを引用して伝えたところによると、米国とイランは仲介者を通じた協議を続けており、前向きで建設的だが、核問題に関連する課題が解決されない限り合意はない。さらに、イランは核問題で柔軟性を示したとされるが、双方は約束や措置を実施する時期で依然として意見が異なっている。また、イランが商船を攻撃して覚書に違反したことから、米国はイランの約束を疑っている。エルサレム・ポストは、米国とイランの交渉で突破口が開かれる可能性は「高くない」と報じた。 イランとの交渉に関与する米国筋は、合意の可能性は極めて低く、隔たりは大きく、障害も重大だと述べた。 イランのケシュム島で爆発音が聞こえた。爆発は海上で発生した。 サウジアラビア外相はルビオ米国務長官とイエメン情勢および関連する取り組みについて協議した。また、政治情勢の進展、ホルムズ海峡とバブ・エル・マンデブ海峡の航行を保護する重要性についても協議した。 米国市場 株式 米国株は下落し、主要指数はすべてマイナス圏となり、ナスダックが最も大きく下げた。セクターはおおむね下落し、通信サービス、一般消費財、金融が下落を主導した一方、生活必需品、ヘルスケア、エネルギーのみが上昇して取引を終えた。米国とイランをめぐる見出しが錯綜するなか、米国債はカーブ全体で売られ、利回りは約7～9bps上昇した。報道が制裁緩和や核合意に向けた進展の可能性を示唆すると、原油とともに利回りは高値から低下したが、その後の報道では合意の可能性は極めて低いとされ、プレスTVは核問題でイランが柔軟な姿勢を示しているとの報道は誤りだと述べた当局者の発言を引用した。 SPX -0.76%（7,685）、NDX -1.08%（30,277）、DJI -0.67%（51,482）、RUT -0.63%（2,820）。 詳細な要約はこちら。 関税・貿易 酒類、乳製品原料、一部のオートバイなど、カナダ製品の広範な品目に対する米国の輸入禁止措置が予定通り午前0時に発効した。 米国のトランプ大統領は、中国の習近平国家主席との会談は非常に敬意に満ちたもので、0から10の尺度で12と評価すると述べた。また、中国への武器売却については協議しなかったと述べた。 米国のトランプ大統領は、カナダは合意を望んでおり、米国に頻繁に電話してくると述べ、合意に至ると思うと語った。 注目見出し FRBのクック理事（投票権あり）は、AIと中東紛争により今後数カ月もインフレ圧力が続くと予想すると述べた。また、労働市場は金利上昇に対応できる良好な状態にあり、インフレデータでは圧力が広がる兆候が見られると指摘した。クック氏は、今年はインフレ圧力の広がりを相殺するだけの効果が適時に得られないと付け加え、AIによって少なくとも一時的に失業率が上昇するシナリオを強く注視していると述べた。 FRBのバーキン総裁（2027年投票権あり）は、AIが金利圧力の影響を受けないとは言えないと述べ、低失業率は消費にとって重要な要因だと付け加えた。 ホワイトハウスの経済顧問ハセット氏は、現在の生産性上昇率を2.5%と推定し、GDP成長率の基本シナリオは約4%になるべきだと述べた。 WSJによると、OpenAIは安全上の懸念から、GPT-6.1 Astraと呼ばれる新AIモデルの公開を取りやめる。 CNBCによると、米民主党のカンナ下院議員は、再帰的技術の禁止を含む人工知能規制法案を提出する予定。 アジア太平洋市場 株式 アジア太平洋株はおおむね軟調だった。地政学関連の見出しが錯綜するなか、原油価格と利回りが上昇を続け、主要指数が圧迫されたウォール街からの弱い流れを受けた。 ASX 200はレンジ内で推移した。現地のテクノロジー、鉱業、素材関連業種の好調を背景に、指数はセッションの大半で底堅く推移したが、弱い家計支出を受けて上値は限定された。RBAが予想通り利上げし、タカ派的な姿勢を維持した後には、軽い圧力も見られた。 日経225は劣後し、65,000を下回る水準を試した。精製関連株や電力関連株の軟調さが下落を主導した。 韓国総合株価指数（KOSPI）は不安定な値動きとなり、利回りの最近の上昇を受けてハイテク大手が最終的に指数を押し下げた。一方、韓国の財務相は、債券市場を注視しており、債券利回りが過度に上昇した場合には国債の買い戻しを実施すると述べた。 ハンセン指数と上海総合指数はまちまち。香港市場は一部自動車関連銘柄の弱さに加え、ファストファッション小売りのSHEINが上期営業利益の前年比50%超の減少を報告して急落したことから圧迫された。一方、中国本土市場は底堅かった。中国人民銀行と政府機関が金融支援を通じて中国サービス部門の供給力拡大と質の向上を図る指針を発表し、中国はまた、消費拡大に向けた質の高い政策を試験導入するよう地方政府に求めた。 米株先物は、利回り上昇と原油高が続くなか、夜間に小幅下落した。 欧州株価指数先物は現物市場が横ばいから上昇して始まることを示唆。月曜日の現物市場が横ばいで引けた後、ユーロ・ストックス50先物は0.1%上昇。 為替 DXYは小幅に上昇。昨日は米国債利回りの上昇と地政学関連の見出しが錯綜するなか、不安定な取引を経て最終的に上昇した。また、FRBの発言もあり、クック氏はAIと中東紛争により今後数カ月もインフレ圧力が続くと予想し、インフレデータで圧力が広がる兆候も指摘した。 EUR/USDは、月曜日にわずかに軟化した後、方向感を欠いた。ECBのラガルド総裁が、インフレ抑制には慎重な対応が適切であり、今年初めに示した金融政策の中道を維持していると発言したことが重しとなった。本日はさらにECB当局者の発言が予定されている。 GBP/USDは最近の方向感に乏しい動きに続き、需要を欠いた。BoE当局者の複数の発言に加え、英国のバーンハム首相が労働党をEU再加盟に近づけると見込まれ、本日の党大会演説で年金トリプルロックの終了を示唆するとの報道があった。 USD/JPYは為替市場全体の低調なムードに沿って推移した。日本の重要指標発表がなく、カタヤマ財務相が口先介入を行ったにもかかわらず、目立った動きはなかった。カタヤマ氏は、金曜日にベセント米財務長官と為替動向について意見交換し、協力強化で合意したと述べた。また、一般的に円安は問題だと考えていると述べた。 豪ドルとNZドルは方向感を欠いた。予想を下回る家計支出データを受けてAUD/USDは上値を抑えられたが、RBAが予想通り政策金利を25bps引き上げて4.60%とし、必要ならキャッシュレートをさらに引き上げると指摘した後、一時的に支援された。 中国人民銀行はUSD/CNYの基準値を6.7411に設定。予想6.7177、前回6.7399。 債券 10年物米国債先物は、今週の重要な米指標を前に、原油高と地政学関連の報道が錯綜するなか、カーブ全体で利回りが最近上昇したことを受けて軟調だった。 独国債先物は昨日の日中反発を受けて底堅く推移したが、インフレ関連の逆風により上値は抑えられた。 10年物日本国債先物は、124.00の契約安値から最近反発した後、小幅上昇したものの、日本の重要指標発表がない静かな日程と、40年債入札がまちまちだったことから、その後は伸び悩んだ。 コモディティ 原油先物は、地政学関連の見出しが錯綜するなか、昨日の最終的に上昇したものの不安定な値動きを受けて小幅上昇した。イランが核問題で柔軟性を示したとされ、トランプ大統領は核開発計画に関する具体的措置と引き換えに、イランへの制裁を緩和して凍結資金を解放する意向だとの報道があった。しかし、これらの報道はその後否定された。イラン当局者は、イランが核政策で柔軟性を示しているとの報道は誤りだと述べ、トランプ大統領も、イランに制裁緩和と凍結資金を提示したとの報道は事実ではなく、何も提案していないと投稿した。 サウジアラビアは、東西パイプラインの部分的な修理と試験を終えた後、日曜日に紅海沿岸のヤンブー港から原油の積み込みを開始した。 シリアは、アル・ショーラとデイル・アル・ズール間のガスパイプライン火災は破壊工作によるもので、ジュベイサの施設から発電所へのガス供給が停止したと述べた。さらに、シリア石油会社は、デイル・エズ・ゾール南部のガスパイプライン火災は依然続いており、これまでのところ鎮火の取り組みは失敗していると述べた。 関係筋によると、英国政府は、米国がディーゼル輸出禁止を課した場合に免除を受けられるよう、トランプ政権に非公式に働きかけている。 AFPによると、欧州委員会のエネルギー担当委員は会合に先立って27加盟国に書簡を送り、必要な期間、ガスと電力の需要を減らせる措置を講じる、または継続することを検討するよう求めた。非公式協議で重大な決定が下される見込みはないが、加盟国間の行動調整に役立つという。 現物金は利回り上昇とともに急落した後、最近の損失の一部を取り戻そうとした。 銅先物は、リスク選好が総じて弱いなか、昨日の安値近辺で動けなかった。 暗号資産 ビットコインは小幅に圧迫され、83,000米ドルを下回る水準を試した。 アジア太平洋地域の注目見出し RBAは予想通り、全会一致でキャッシュレートを25bps引き上げて4.60%とした。RBAは、インフレ率は依然高く、8月に指摘した上振れリスクの一部が顕在化していると述べた。また、理事会はインフレを持続的に目標へ戻すため、必要と判断するあらゆる措置を引き続き講じ、必要であればキャッシュレート目標をさらに引き上げるとした。RBAは、中東紛争が拡大し、世界のエネルギー価格は8月の見通しで想定した水準を大幅に上回っていると指摘した。豪州の最近のインフレ実績も、前回会合時の予想を上回った。さらに、年初以降のキャッシュレート目標の3回の引き上げによって金融環境は引き締まり、経済は勢いを失いつつあるようだが、インフレ率は依然高すぎると述べた。理事会は最近の情勢を踏まえ、妥当な期間内にインフレを目標へ戻すため、金融環境をさらに引き締める必要があると判断した。 中国は、消費拡大に向けた質の高い政策を試験導入するよう地方政府に求めた。 カタヤマ日本財務相は、金曜日にベセント米財務長官と為替動向について意見交換し、協力強化で合意したと述べた。また、一般的に円安は問題だと考えており、秩序ある外国為替市場を確保するため、米財務省との緊密な意思疎通を続けると付け加えた。 データ要約 豪州家計支出（8月、前月比）0.0%。予想0.4%、前回1.1%。 豪州家計支出（8月、前年比）6.8%。予想7.1%、前回7.0%。 地政学 ロシア・ウクライナ FTの記者によると、ロシアは弾道ミサイルの波状攻撃でキーウを標的にし、複数の爆発音がウクライナの首都を揺るがしたと報じられた。 ロシアのプーチン大統領は、ロシア軍の規模を拡大するよう命じたと報じられた。 NYポストによると、トランプ米大統領の特使らは、国連総会の傍らでロシア・ウクライナ戦争や米イラン紛争に関する交渉を含む協議を行った後、「実質的な進展」を強調している。 その他 ルビオ米国務長官はキューバに別の道を選ぶよう求め、米国は国家安全保障への脅威を容認しないと述べたと、フォックス・ニュースのインタビューが伝えた。 北朝鮮は、韓国の原子力潜水艦に対する米国の承認は地域の不安定化を強めると述べた。 EU・英国 注目見出し インディペンデント紙によると、バーンハム英首相は首相として初めて労働党大会で演説する準備を進めるなか、労働党をEU再加盟に近づけると見込まれている。閣僚らは、英国が欧州に復帰するかどうかではなく、どの程度それを強調するかが問題だと述べている。 テレグラフ紙によると、バーンハム英首相は本日の党大会演説で年金トリプルロックの終了を示唆する。 タイムズ紙によると、英国最大級の労働組合の一つは、閣内の分裂が広がるなか、高齢者向け無料介護の財源確保を目的に公的年金のトリプルロックを廃止することは「選挙での自殺行為」になるとバーンハム英首相に警告した。 ECBのペレイラ氏は、天然ガス価格の圧力が今冬のインフレを押し上げる可能性があり、現在のインフレ圧力はエネルギー価格に集中していると述べた。 データ要約 英国BRC店頭価格インフレ率（9月）1.4%。予想1.5%、前回1.5%。