ハンミ・ファイナンシャル 2026年 第3四半期 決算説明会

本日午後、ハンミは決算発表資料と、本日の電話会議に合わせた四半期補足スライド資料を公表しました。いずれの資料も、当社ウェブサイトhanmi.comのIRセクションでご覧いただけます。本日は、ハンミ・フィナンシャル・コーポレーションの社長兼最高経営責任者（CEO）のボニー・リー、最高銀行業務責任者のアンソニー・キム、最高財務責任者（CFO）のロン・サンタローサとともに参加しております。まずボニーから、本日の電話会議の概要をご説明します。アンソニーからは、融資と預金の動向についてご説明します。ロンから当社の業績の詳細をご説明し、その後、ボニーがまとめのコメントを述べてから、質疑応答に移ります。始める前に、本日の発言には、連邦証券法に基づく将来予想に関する記述が含まれる可能性があることをお知らせします。

将来予想に関する記述は、会社の将来の業績や財政状態に影響を及ぼす可能性のある、現時点での計画、予想、事象、および金融業界の動向に基づいています。実際の業績は、リスクや不確実性を伴う将来予想に関する記述で示された内容と大きく異なる可能性があります。実際の業績がこれらの将来予想に関する記述と大きく異なる原因となり得る要因については、Form 10-KおよびForm 10-Qによる報告書を含む、当社のSEC提出書類をご覧ください。特に、当社の事業に影響を及ぼす特定のリスク要因について、決算発表資料、投資家向けプレゼンテーション、およびForm 10-Qに記載された説明をご参照ください。それでは、ボニー・リーに引き継ぎたいと思います。ボニー、お願いいたします。ベン、ありがとうございます。皆様、こんにちは。

本日は、ハンミの2026年第3四半期の業績についてご説明する機会をいただき、ありがとうございます。ハンミは、預金の大幅な増加、堅調な融資実行、良好な資産の質、慎重な資本管理により、堅調な四半期となりました。その結果、貸倒引当金繰入前純収益は前四半期比で10.8%増加しました。これは、純金利収入と純金利マージンの増加に加え、規律ある費用管理を反映しています。信用損失費用は増加しましたが、信用問題の迅速な解決に取り組む当社の姿勢を示すものです。総じて、今四半期の業績は、当社の事業基盤の強さ、すべての事業分野における継続的な勢い、そして持続的かつ収益性の高い成長を実現する能力を示しています。それでは、今四半期の主なハイライトをご説明します。純利益は前四半期から増加し、$23.7 million、希薄化後1株当たり$0.80となりました。

預金は前四半期比で1.4%増加し、コア預金は1.9%増加しました。これは、資金調達基盤の強さと質を反映しており、無利息預金は預金総額の30%と安定しています。融資実行額は$544 millionと堅調で、特に商工業向け融資が大きく増加しました。純金利収入は前四半期比で5.8%増加し、純金利マージンは8 basis points上昇して3.4%となりました。規律ある費用管理を維持し、効率性比率は200 basis points超改善して52%となりました。これは、プラスの営業レバレッジを生み出す当社の能力を示しています。信用損失費用は$4.5 millionとなり、以前から特定されていた商業用不動産（CRE）向け融資の問題を解決するための$3.2 millionの貸倒償却を反映しています。最後に、第3四半期の総資産利益率は1.17%、株主資本利益率は10.90%でした。続いて、コーポレート・コリアの取り組みについてご説明します。当社の事業活動のこの分野は、引き続き大きな成果を上げています。

専門性を備えたバンカーの採用や、対象を絞った顧客担当体制への投資により、顧客との関係が深まり、事業活動が活発化しています。コーポレート・コリアの顧客からの預金は今四半期に12%増加して$1.3 billionとなり、預金総額に占める割合は過去最高の約19%に達しました。一方、コーポレート・コリアの顧客向け融資は、融資総額の12%を占めています。この取り組みは引き続き大きな成長機会であり、ハンミの重要な差別化要因となっています。続いて、資産の質についてご説明します。ハンミの信用指標は、規律ある融資審査と積極的なポートフォリオ管理を引き続き示しています。当四半期には、信用リスク管理に対する当社の積極的な姿勢を示す2つの対応を実施しました。まず、以前に特定したCRE融資を売却する契約を締結し、クロージングは第4四半期中を予定しています。この対応により、解決までに長期間を要する可能性のあるプロセスを回避し、これらの資金をより魅力的なリスク調整後リターンが見込める利息収入資産に、より迅速に再配分できます。

また、ニューヨーク市の現地の家賃規制の変更を受け、2件の集合住宅向け融資先との取引関係を積極的に再評価し、変化するリスク環境を反映してこれらの融資の格付けを引き下げました。これら2件の融資は延滞していませんが、今回の対応は、問題を早期に特定し、融資ポートフォリオの長期的な健全性を維持するために断固として対処するという当社の姿勢を示すものだと考えています。総じて、四半期末時点で延滞融資と不良債権は引き続き融資総額に占める割合が低く、それぞれ0.2%と0.14%でした。不良資産も、総資産の0.12%で横ばいとなっています。最後に、当社の資本の強さと慎重な資本管理についてご説明します。有形普通株主資本の有形資産に対する比率は9.93%で、すべての規制上の自己資本比率は良好でした。第3四半期の堅調な業績を受け、配当と自社株買いを通じて、第3四半期の純利益の55.6%を株主に還元しました。

当社の資本基盤により、ハンミは魅力的な成長機会を追求し、事業に戦略的に投資するとともに、株主にとって魅力的なリターンを継続して実現する柔軟性を確保しています。それでは、融資実行と預金の動向について詳しくご説明いただくため、チーフ・バンキング・オフィサーのアンソニー・キムに引き継ぎます。アンソニー、お願いします。ありがとうございます、ボニー。本日はご参加いただき、ありがとうございます。

まず、融資実行について詳しくご説明します。第3四半期の融資実行額は$544 millionで、前四半期比$172 million、46.2%増加しました。加重平均金利は6.61%で、前四半期の6.59%から上昇しました。融資実行額の増加は、主にC&I、CRE、住宅ローンの増加によるものです。実際、第3四半期にはすべての融資カテゴリーで融資実行額が増加しました。当社は規律ある融資審査の枠組みを維持し、保守的な融資審査の原則に沿った案件のみを手掛けています。C&Iの融資実行額は$170 millionで、製造業や卸売業など幅広い業種にわたりました。C&I融資残高は前四半期比で横ばいでしたが、前年同期比では11.3%増加しました。また、C&I融資が融資ポートフォリオ全体に占める割合は、1年前の16%から18%に上昇しました。

この成長は、USKCの取り組みをさらに進展させるためのC&I人材への投資と、ポートフォリオの拡大に向けた戦略の着実な実行を反映しています。商業用融資枠のコミットメント総額は第3四半期に$1.4 billionとなり、前四半期比で約5%、前年同期比で7%増加しました。融資残高は3%増加し、利用率は39.7%となりました。前四半期の40.3%から小幅に低下しています。CREの融資実行額は$227 millionとなり、$57 million、率にして33.4%増加しました。CRE融資は、引き続き融資総額の61%を占めています。当社はCREポートフォリオの質に満足しています。加重平均LTV比率は約47%、加重平均債務返済余力比率は2.27倍です。第3四半期の住宅ローン融資実行額は$77 millionとなり、前四半期比で54%、または$27 million増加しました。

住宅ローンは融資ポートフォリオ全体の約15%を占めており、前四半期から変わっていません。第3四半期に住宅ローンを$13 million売却し、売却益は$0.2 millionとなりました。市場環境を踏まえ、今後も追加売却を検討していきます。今四半期はSBAが好調で、融資実行額、売却額、取引プレミアムはいずれも増加しました。SBA融資の実行額は前四半期から$4 million増加し、$41 millionとなりました。パイプラインは過去の水準をやや下回っていますが、第4四半期には融資実行額が増加することを示唆しています。これは、人材への最近の投資が実を結びつつあること、また各市場の中小企業顧客との間で勢いが生まれていることを裏付けています。今四半期には、SBA融資を約$34 million売却しました。次に、融資実行額全体のうち$34 millionを占めたコーポレート・コリアについてお話しします。

USKCの融資残高は$780 millionとなり、前四半期比で$46 million、5%減少しました。融資ポートフォリオ全体の約12%を占めています。最後に、四半期ごとに変動する期限前返済額は、第3四半期に$283 millionと大幅に増加しました。期限前返済の3分の1超は、他の金融機関への借り換えによるものでした。これらの金融機関は、当社の規律ある融資審査基準およびリスク基準を満たさない条件を提示していました。期限前返済の約4分の1は、物件の売却または借り手自身の現金による返済でした。期限前返済の10%弱は、当社が融資関係を解消することを望んだことによるものでした。次に預金についてです。第3四半期の預金は前四半期から1.4%増加しました。主な要因は、満期の定めのない有利子預金の増加と、コア預金の1.9%増加です。USKCの顧客の預金残高は$145 million、12%増加し、$1.3 billionを超えました。

四半期末時点で、コーポレート・コリアの預金は預金総額の19%、銀行の要求払預金の18%を占めました。当社の預金基盤の構成は引き続き安定しており、リレーションシップ・バンキング・モデルの強さを反映しています。第3四半期末時点で、無利息預金は銀行預金総額の30%と、引き続き健全な水準を維持しました。それでは、ロン・サンタローザ最高財務責任者（CFO）に電話を引き継ぎ、第3四半期の業績について詳しくご説明いただきます。

ありがとうございます、アンソニー。それでは皆さま、こんにちは。まず、ハンミの第3四半期の貸倒引当金繰入前純収益が前四半期比で10.8%増加したことについてお話しし、その後、当四半期の信用損失費用についてご説明します。まず、平均利息収益資産が2.4%増加したこと、および純金利マージンが8ベーシスポイント拡大したことにより、純金利収入は前四半期比で5.8%増加しました。平均コア預金が3.1%増加したことで、平均利息収益資産の拡大に効率的につながりました。また、平均貸出金利回りが13ベーシスポイント上昇し、純金利収入の増加を牽引しました。一方、平均有利子預金の調達コストが1ベーシスポイント上昇したことが、一部相殺要因となりました。