ホープ・バンコープ 2026年 第3四半期 決算説明会

皆様、本日はホープ・バンコープの2026年第3四半期決算説明会にご参加いただき、ありがとうございます。参加者の皆様は、発言者からの指示があるまで、音声をミュートにしていただきます。サポートが必要な場合は、星印キーを押してから0を押し、カンファレンスのオペレーターにお知らせください。本日のプレゼンテーション終了後、質疑応答の時間を設けています。質問をされる場合は、電話機のキーパッドで星印キーを押してから1を押してください。質問を取り下げる場合は、星印キーを押してから2を押してください。質問はお一人様2問まででお願いいたします。なお、本日のイベントは録音されています。それでは、カンファレンスの進行を、投資家向け広報マネージャーのマキシム・オリバンに引き継ぎます。よろしくお願いします。ありがとう、ロッコ。

皆様、おはようございます。本日はホープ・バンコープの2026年第3四半期投資家向け電話会議にご参加いただき、ありがとうございます。いつものように、今朝の説明ではスライドを使用します。スライドは当社の投資家向け広報ウェブサイトのプレゼンテーションページでご覧いただけます。スライド2をご覧ください。まず、将来予想に関する記述について簡単にご説明します。本日の電話会議には、当社の将来の財務実績および将来の事象に関する将来予想に関する記述と予測が含まれています。将来予想に関する記述は、将来の業績を保証するものではありません。実際の結果や業績は、大きく異なる可能性があります。ホープ・バンコープは、本日の電話会議で示される可能性のある将来予想に関する予測を修正する義務を負いません。また、本日の電話会議で言及する情報の一部には、非GAAP財務指標が含まれています。

リスク要因の詳細な説明およびGAAPから非GAAP財務指標への調整については、当社のSEC提出書類と、決算発表資料に記載されているセーフハーバーに関する記述をご覧ください。本日は、ホープ・バンコープの会長、社長兼CEOであるケビン・キムが経営陣を代表して説明します。ホープ・バンコープの最高財務責任者であるジュリアナ・バリツカと、バンク・オブ・ホープの社長兼最高執行責任者であるピーター・コーも、いつものように同席しており、質疑応答に参加する予定です。それでは、ケビン・キムに電話会議を引き継ぎます。ケビン、お願いします。ありがとうございます、マキシム。皆さん、おはようございます。本日はご参加いただき、ありがとうございます。

スライド3から、当社の第3四半期の業績概要をご説明します。バンク・オブ・ホープの上期における堅調な収益モメンタムは、第3四半期も継続しました。売上高の伸び、プラスの営業レバレッジ、そして資産の質の安定に加え、主要な資産の質に関する指標が引き続き改善したことが寄与しました。第3四半期の売上高の伸びは、貸出金の増加、純金利マージンの拡大、非金利収益の増加によるものです。今回も、売上高の伸びが費用の伸びを上回りました。その結果、貸倒引当金繰入前純収益と税引後純利益は、前四半期比および前年同期比で大幅に増加しました。2026年第3四半期の売上高は合計$157 millionとなり、前四半期比で7%、前年同期比で11%増加しました。貸倒引当金繰入前純収益は$55 millionとなり、前四半期比で11%、前年同期比で21%増加しました。

第3四半期の希薄化後1株当たり利益は$0.28で、前四半期の$0.26から7%、前年同期の$0.24から16%増加しました。合併関連費用で構成される特別項目を除くと、第3四半期の希薄化後1株当たり利益は$0.29となり、前四半期の$0.27および前年同期の$0.25から増加しました。第3四半期に当社の貸借対照表は拡大し、2026年9月30日時点の貸出金総額は$15.1 billion、預金総額は$16.1 billionとなりました。こうした成長と並行して、満期の定めのない預金が増加し、高コストの定期預金が計画どおり引き続き減少したことで、調達資金の構成も改善しました。この変化により、預金コスト全体が低下しました。

第3四半期の業績に見られる好調な傾向は、2026年10月1日にSMBCマニューバンクの商業銀行部門の買収を完了したバンク・オブ・ホープにとって、新たな章へと踏み出すための確かな土台となります。この取引により、当社の商業銀行事業の基盤が強化され、南カリフォルニアでのプレゼンスが拡大するとともに、韓国企業や日本企業へのサービス提供能力が向上します。SMBCとの提携・協業契約により、米国で事業を展開する多国籍企業との関係を構築する機会も生まれます。取引が完了した今、当社は拡大した顧客基盤へのサービス提供、チームと業務の統合、そして数四半期にわたって進めてきた収益力強化に向けた自律的な進展をさらに発展させることに注力しています。新たに加わった皆さんをバンク・オブ・ホープに歓迎するとともに、両組織の強みを融合できることを楽しみにしています。スライド4に移り、資本についてご説明します。

当社の規制上の自己資本比率は、前四半期比で概ね横ばいでした。2026年9月30日時点で、普通株式等Tier 1比率は12.25%、総自己資本比率は13.92%でした。第3四半期に米国長期国債利回りが上昇したことで、売却可能有価証券の公正価値が低下し、その他の包括利益累計額が減少しました。その結果、有形普通株主資本比率は前四半期比で31ベーシスポイント、または$59 millionの影響を受けました。マニュバンクの買収完了後、普通株式等Tier 1比率は約10.2%となり、2026年9月30日時点から約200ベーシスポイント低下すると見込んでいます。この取引により当社の資本構成は最適化されます。当社は引き続き、慎重な資本管理に注力していきます。最後に、取締役会は1株当たり$0.14の四半期普通株配当を決議しました。これは前四半期までと同額であり、株主への資本還元を継続するという当社の姿勢を示すものです。

続いてスライド5です。2026年9月30日時点の貸出金総額は$15.1 billionで、前四半期比1%増、前年同期比3%増となりました。第3四半期の貸出金の伸びは、主に商工業向け融資と住宅ローンによるものでした。当社は引き続き、貸出金の伸びに対して選別的な姿勢を維持しています。リスク調整後リターンの期待を満たし、ポートフォリオの分散化に寄与する機会に注力するとともに、新規融資が最適な資金調達源によって裏付けられるようにしています。預金については、2026年9月30日時点の預金総額は$16.1 billionで、前四半期比1.5%増、前年同期比2%増となりました。前四半期比では、満期の定めのない預金が6%増加し、定期預金は5%減少しました。これは、定期預金の割合を引き下げ、資金調達構成を強化する取り組みを継続していることを反映しています。2026年9月30日時点で、定期預金は預金総額の37%を占め、前年の40%から低下しました。

定期預金からのこのシフトは、全体的な資金調達コストの引き下げに引き続き寄与しています。前四半期比の平均残高では、無利息要求払預金が4%増加し、マネーマーケット預金と有利息要求払預金・貯蓄預金の合計が5%増加した一方、定期預金は3%減少しました。それでは、ケビンに代わり、ジュリアナから第3四半期の業績について詳しくご説明します。ジュリアナです。ありがとうございます、ケビン。皆さん、おはようございます。

スライド6からご説明します。2026年第3四半期の純金利収入は$135 millionで、前四半期比$6 million、5%増、前年同期比$9 million、7%増となりました。前四半期比の増加は、平均収益資産の増加、貸出金利回りの上昇、預金コストの低下を反映しています。平均貸出金残高は前四半期比1%増加し、年率換算で5%の伸びとなりました。純金利マージンは引き続き拡大しています。2026年第3四半期の純金利マージンは3.02%となり、前四半期の2.96%から6ベーシスポイント上昇し、前年同期の2.89%から13ベーシスポイント上昇しました。前四半期比での改善は、貸出金利回りが5ベーシスポイント上昇するなど収益資産利回りが上昇したことに加え、資金調達構成が有利に変化したことを反映しています。スライド7に移ります。平均貸出金残高と預金残高の推移、利回り、金利について詳しくご説明します。

スライド8に移ります。2026年第3四半期の非金利収入は$22 millionで、前四半期比$3 million、17%増、前年同期比$7 million、44%増となりました。前四半期比の増加は、顧客関連収入および手数料の増加と、SBAローン売却益の増加を反映しています。さらに、その他の貸出金の売却による純利益$3 millionを計上しましたが、有価証券売却益が$1 million減少したことで一部相殺されました。第3四半期には、SBAローン$72 millionを売却し、純利益$4.7 millionを計上しました。第2四半期は、$68 millionを売却し、純利益は$4.4 millionでした。スライド9では非金利費用についてご説明します。

2026年第3四半期の非金利費用は$103 millionとなり、第2四半期の$99 millionから$4 million、4%増加し、2025年第3四半期の$97 millionから$6 million、6%増加しました。合併関連の特別項目を除くと、第3四半期の非金利費用は$100 millionでした。2026年第3四半期の報告ベースの効率性比率は65.3%に改善しました。特別項目を除くと、2026年第3四半期の効率性比率は63.6%に改善し、第2四半期の65.2%および前年同期の67.6%から低下しました。効率性比率の改善は、年内の各四半期で達成した、営業レバレッジの着実な向上を反映しています。続いてスライド10です。当社の資産の質に関する指標は、ポートフォリオの積極的な管理と、健全な信用基盤への注力を反映しています。2026年9月30日時点の要注意貸出金は$335 millionで、前四半期からほぼ変わらず、前年からは$38 million、10%減少しました。

要注意貸出金比率は9月30日時点で222ベーシスポイントとなり、前四半期の224ベーシスポイント、前年の256ベーシスポイントから低下しました。不良資産は前四半期比、前年同期比ともに減少して$108 millionとなり、2026年9月30日時点の不良資産比率は総資産の57ベーシスポイントに改善しました。2026年第3四半期の純貸倒償却額は$7 millionで、平均貸出金残高に対する年率換算で19ベーシスポイントでした。前四半期の年率換算24ベーシスポイントから低下しました。第3四半期の信用損失引当金繰入額は$9 millionとなり、第2四半期の$7 millionから増加しました。主に貸出金の増加を反映し、純貸倒償却額の減少が一部相殺しました。2026年9月30日時点の信用損失引当金は合計$154 millionで、貸出金に対する引当率は1.03%で安定していました。

スライド11では、マニュバンクの取引に関する財務面の最新情報をご説明します。2027年の詳細なガイダンスは第4四半期決算発表時にお示ししますが、ここではマニュバンクの買収に関して、いくつかの項目をご説明します。この取引により、純決済から約$307 millionの現金を受け取り、預金プレミアムは支払いませんでした。また、利息の付く連邦準備制度預け金$65 millionに加え、10月に実施したSBAローンの売却代金を受け取りました。買収日時点で、マニュバンクから取得した貸出金は、購入会計その他の調整前で約$2.2 billionでした。その内訳は、不動産ローンが$1.3 billion、商業ローンが$1.9 billionです。