Newsquawk 미국 주식 개장 뉴스 - 실적 발표 후 TSLA 및 META 하락; TSLA와 SPCX, 2027년 상반기 합병 추진 보도

하루 앞두고: 공급: 미국, 5년물 물가연동국채(TIPS) 260억 달러어치 입찰. 에너지: 주간 EIA 천연가스 재고 데이터 발표(전주 67bcf). 실적: 오늘 주요 실적 발표 기업에는 Western Digital(WDC), Newmont(NEM), Bloom Energy(BE), VeriSign(VRSN), Deckers Outdoor(DECK), Hartford Insurance Group(HIG)이 포함된다. 미국 장전 변동 종목 요약: META -2.8%: 실적 예상 상회, FY 설비투자 전망 범위 상단으로 상향; FY27 전망은 제한적. TSLA -3.3%: Optimus에 대한 신중한 전망, 로보택시 매출 지연, 예상보다 높은 반도체 제조 비용이 EPS 예상 상회를 압도. IBM -3%: 컨설팅 매출이 보합세를 보이며 총이익률 하락. LRCX -10%: 가이던스가 일부 기대를 밑돌았다. BX -3.3%: 매출 예상 하회. PG +2.4%: 실적 예상 상회. CMCSA +3.3%: 조정 EPS 및 매출 예상 상회. SAP +2%: 클라우드 매출과 수주 잔고 증가율이 예상 상회. BABA -3.8%, PDD -2.1%, JD -2.4%: 중국 규제 당국이 제품 품질 문제와 관련해 주요 전자상거래 플랫폼을 소환한 것으로 보도됐다. 커뮤니케이션: Meta Platforms(META) - 메타 주가는 3분기 매출이 예상치를 웃돌고 4분기 가이던스가 전망을 상회한 뒤 미국 시간외 거래에서 처음에는 상승했다. 지속적인 AI 성장세가 이를 뒷받침했지만, 대규모 자본 지출과 법률 비용이 주목받으며 이후 하락세로 돌아섰다. 3분기 EPS 3.83(예상 6.67), 3분기 매출 646억 달러(예상 633억1천만 달러). 실적에는 청소년 정신건강 소송 합의와 관련한 98억9천만 달러의 비용이 포함됐다. 해당 비용을 제외하면 EPS는 7.40, 영업이익은 228억8천만 달러였을 것이다. 앱 제품군 매출 641억6천만 달러(예상 627억5천만 달러), 앱 제품군 영업이익 171억2천만 달러(예상 233억 달러). 광고 매출 630억6천만 달러(예상 618억5천만 달러). 리얼리티 랩스 매출 4억4,300만 달러(예상 5억1,770만 달러), 영업손실 41억3천만 달러(예상 51억3천만 달러). 앱 제품군 일일 활성 사용자 수는 전년 대비 3% 증가한 36억4천만 명, 광고 노출은 10% 증가했고 광고 평균 가격은 14% 상승했다. 4분기 매출 730억~760억 달러(예상 735억7천만 달러), FY26 설비투자 1,350억~1,450억 달러(종전 전망 1,300억~1,450억 달러)를 예상한다. 별도로 FT에 따르면 메타는 마크 저커버그 CEO가 캘리포니아에 8년간 머무르는 조건으로 의결권을 잃지 않으면서 보유 지분의 최대 절반을 매각할 수 있도록 하는 계약에 합의했다. 이 계약은 순자산 10억 달러 초과 거주자에게 제안된 일회성 5% 부유세에 뒤이어 체결됐다. 메타는 AI 자금 조달을 지원하기 위해 무의결권 주식을 만들 예정이며, A급 및 B급 주식 보유자에게 일대일로 배분될 새로운 무의결권 C급 주식을 발표했다. Comcast(CMCSA) - 매출과 순이익이 예상치를 웃돌면서 주가가 상승했다. 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 1.07(예상 0.99), 매출 293억 달러(예상 292억 달러). 주요 지표: Peacock 유료 구독자 4,800만 명, 국내 광대역 고객 순손실 14만4천 명(예상 순손실 11만6,800명), 국내 무선 회선 순증 36만8천 건(예상 40만2,100건). Comcast(CMCSA) - 블룸버그에 따르면 컴캐스트는 케이블 TV, 광대역 및 무선 사업의 광범위한 구조조정의 일환으로 상당한 인력 감축을 계획하고 있다. 이번 개편은 2027년 NBCUniversal 사업부 분사를 앞두고 독립 법인으로서 회사의 입지를 강화하는 것을 목표로 한다. Spotify Technology SA(SPOT) - 월간 활성 사용자 수가 예상치를 웃돌고 다음 분기 영업이익도 전망을 상회하면서 주가가 6.5% 상승했다. 2026년 3분기(유로): EPS 2.48, 매출 49억7천만 유로(예상 49억8천만 유로). 기타 지표: 월간 활성 사용자 수 7억8,800만 명(예상 7억5,812만 명), 전년 대비 11% 증가, 매출총이익률 33%(전년 동기 31.6%), 영업이익률 13.5%(전년 동기 13.6%), 프리미엄 구독자 총 3억600만 명(예상 3억515만 명). 4분기 가이던스: 월간 활성 사용자 수 8억1,800만 명(예상 8억1,908만 명), 영업이익 8억2천만 유로(예상 8억1,336만 유로). 논평: “전반적으로 연말을 앞둔 실적에 매우 만족하며, 2026년에 성장률과 마진을 개선할 수 있는 유리한 위치에 사업이 있다고 본다.” Nebius(NBIS) - Citi(C)와 35억 달러 규모의 금융 약정을 체결했다. 약정 만기는 364일이며, 이자는 기간 SOFR에 연 2.75~3.5%를 더한 수준이다. 조달 자금은 데이터센터 개발, GPU 조달 및 기업 목적에 사용된다. 임의소비재: Tesla(TSLA) - Optimus에 대한 신중한 전망, 로보택시 매출 지연, 예상보다 높은 반도체 제조 비용이 분기 실적 예상 상회를 압도하면서 테슬라 주가는 시간외 거래에서 4.3% 하락했다. 3분기 조정 EPS 0.48(예상 0.45), 3분기 매출 280억 달러(예상 281억 달러). 매출총이익률은 19.6%(예상 17.8%), 자동차 매출 205억6천만 달러(예상 198억3천만 달러), 서비스 및 기타 매출 46억1천만 달러(예상 43억 달러), 에너지 생산 및 저장 매출 28억8천만 달러(예상 39억1천만 달러), 영업이익 7억1,800만 달러(예상 5억9,930만 달러)였다. 활성 FSD 구독은 174만 건(예상 157만 건)에 달했고, 잉여현금흐름은 15억3천만 달러(예상 -49억9천만 달러)였다. 테슬라는 12개월 누적 매출이 1,000억 달러를 넘은 두 번째 연속 분기를 기록했다. 경영진은 데이터센터 수요 증가가 에너지 저장 수요를 계속 뒷받침할 것으로 예상한다고 밝혔다. 네바다에서는 테슬라 세미 생산이 진행 중이고, 프리몬트에서는 옵티머스 생산이 시작됐다. 또한 연말까지 400MW 규모의 SI 훈련 컴퓨팅 역량을 달성할 계획이다. FY26 설비투자 전망을 약 200억 달러로 하향 조정했다(종전 전망 250억 달러). 실적 발표 후 통화에서 머스크 CEO는 프리몬트에서 옵티머스 초기 생산이 시작됐지만 주당 약 2만 대의 생산 속도에 도달하기까지 최소 1년, 어쩌면 그 이상이 걸릴 것이라고 말했다. 설계, 신뢰성 및 AI 측면에서도 추가 작업이 필요하며, 충분한 훈련 데이터를 생성하려면 약 1만~2만 대의 로봇이 필요하다고 덧붙였다. 로보택시와 관련해 테슬라는 첫 고객 차량이 2027년 2분기경까지 로보택시 차량군에 합류할 것으로 예상하지 않지만, 자율주행 거리는 현재 빠르게 증가하고 있다고 밝혔다. Tesla(TSLA), SpaceX(SPCX) - 블룸버그에 따르면 스페이스X와 테슬라가 2027년 상반기까지 합병 계약을 추진하고 있다. 합병 회사의 추정 시가총액은 약 3조7천억 달러가 되며, 거래는 트럼프 미국 대통령의 임기 종료 전에 마무리할 예정인 것으로 전해졌다. 유럽 자동차 판매 - 유럽의 자동차 등록 대수는 9월 전년 대비 10% 증가한 136만 대를 기록하며 8개월 연속 증가했다. 전기차와 플러그인 하이브리드 차량이 등록 대수의 43%를 차지했다(종전 32%). 중국 브랜드의 올해 등록 대수는 두 배 이상 늘었고, 테슬라(TSLA) 인도량은 73% 증가했으며 체리의 9월 인도량은 거의 세 배로 늘어 시장점유율이 3.9%로 상승했다. Alibaba(BABA) - 블룸버그에 따르면 중국 규제 당국이 제품 품질 문제를 이유로 주요 전자상거래 플랫폼들을 소환한 뒤, 알리바바 주가는 밤사이 두 달 만에 가장 큰 폭으로 하락했다. JD.com(JD), PDD Holdings(PDD), Xiaohongshu, Kuaishou, ByteDance 및 Vipshop도 회의에 참석했다. AI 지출 우려와 역외 신탁 과세 기한이 겹치면서 항셍 테크 지수는 최대 5.2% 하락했다. Hermes(HESAY) - 3분기 매출 41억 유로, 고정환율 기준 4% 증가. 지역별 매출은 일본 제외 아시아 2% 증가, 일본 11% 증가, 미주 13% 증가, 프랑스 제외 유럽 9% 증가, 프랑스 2% 증가, 기타 시장 4% 감소했다. 부문별로는 가죽 제품 및 안장류 10% 증가, 실크 및 섬유 7% 증가, 기성복 및 액세서리 1% 증가, 기타 에르메스 부문 3% 증가, 향수 및 뷰티 1% 감소, 시계 2% 감소했다. 경영진은 더 어려운 환경에서도 중국 본토 시장이 안정적이었고, 미주·일본·프랑스 제외 유럽에서는 더 강한 성장세가 이어졌다고 밝혔다. 지속되는 경제·지정학·통화 불확실성에도 고정환율 기준 매출 성장이라는 야심 찬 목표를 유지한다. Packaging Corporation of America(PKG) - 3분기 조정 EPS 3.04(예상 2.92), 3분기 매출 26억 달러(예상 26억3천만 달러). 마크 코울잔 CEO는 운송비, 재활용 섬유 및 화학물질 비용 상승과 농업 최종 시장의 일부 약세에도 강력한 운영 실행이 실적을 뒷받침했다고 밝혔다. 4분기 골판지 제품 수요는 계절적 개선과 함께 견조하게 유지되고, 일일 출하량은 전년 수준 안팎이며, 출하일이 이틀 적음에도 총 출하량은 3분기를 웃돌 것으로 예상한다. 종이 물량은 계절적으로 감소하고 가격은 소폭 상승할 것으로 보이며, 디젤 가격 상승으로 운송비는 증가할 것으로 예상한다. 4분기 조정 EPS 2.81(예상 2.76)을 전망한다. Las Vegas Sands(LVS) - 3분기 조정 EPS 0.54(예상 0.68), 3분기 매출 32억2천만 달러(예상 33억3천만 달러). 회사는 분기 중 보통주 9억5천만 달러어치를 자사주 매입했다. CEO는 마리나 베이 샌즈가 견조한 재무 실적을 거뒀으며, 진행 중인 싱가포르 확장으로 객실과 엔터테인먼트 시설, 신규 아레나를 포함한 제공 시설이 늘어날 것으로 예상된다고 밝혔다. 마카오에서는 서비스와 환대 부문에 대한 지속적인 투자가 모든 게임 부문의 전년 대비 물량 증가에 기여했다. 경영진은 싱가포르와 마카오의 장기 전략에 자신감을 유지하며, 대차대조표와 현금흐름이 지속적인 투자와 주주 환원을 뒷받침할 수 있다고 밝혔다. Rollins(ROL) - 3분기 조정 EPS 0.34(예상 0.34), 3분기 매출 11억 달러(예상 11억1천만 달러). CEO는 고객 확보 문제를 해결하기 위해 조치를 취하고 변화하는 마케팅 환경에 적응하는 가운데 3분기 실적이 실망스러웠다고 밝혔다. 주거 부문 고객 확보는 계속 압박을 받았으며, 경영진은 자원을 전통적인 디지털 전략에서 AI 및 LLM 기반 검색 등 더 높은 수익을 창출하는 채널과 역량으로 재배분하고 있다. Sonoco Products(SON) - 3분기 조정 EPS 1.67(예상 1.79), 3분기 매출 20억 달러(예상 20억8천만 달러). 하워드 코커 CEO는 유럽과 미국 일부 지역의 가뭄으로 작황이 감소해 식품 캔 수요가 압박을 받았고, 원자재·운송·에너지 및 기타 운영 비용의 인플레이션이 예상보다 컸다고 밝혔다. 생산성 개선과 비용 통제가 영향을 일부 완화했다. FY26 조정 EPS 전망을 5.30~5.50으로 하향 조정했다(예상 5.73, 종전 전망 5.80~6.20). FY26 매출 전망도 72억~74억 달러로 하향 조정했다(예상 74억3천만 달러, 종전 전망 72억5천만~77억5천만 달러). 경영진은 추가 비용 절감, 생산성 개선 및 인플레이션 압력 상쇄에 중점을 둔 수익성 개선 계획을 시행하고 있다. Mattel(MAT) - 맷텔은 약 18% 지분을 보유한 EdgePoint Investment Group과 협력 계약을 체결하고, 파트너 리 매서슨을 이사회에 선임했다. 별도로 세마포어에 따르면 Southeastern Asset Management는 맷텔의 매각을 추진하기 위해 위임장 대결에서 이사를 추천하는 방안을 검토하고 있다. Tractor Supply Company(TSCO) 2026년 3분기(달러): EPS 0.43(예상 0.40), 매출 39억1천만 달러(예상 38억1천만 달러). FY26 가이던스를 유지한다. PulteGroup(PHM) 2026년 3분기(달러): EPS 2.53(예상 2.65), 매출 39억7천만 달러(예상 41억5천만 달러). 논평: 급격히 상승하는 금리가 주택 구매 여력을 더욱 압박하면서 더 많은 소비자가 시장에서 이탈했다. 가이던스: 4분기 주택 인도 7,000~7,500건(예상 8,200건), 매출총이익률 24.0~24.5%(예상 24.8%), 평균판매가격 55만~56만 달러(예상 56만5천 달러). 기술: Apple(AAPL) - 트럼프 미국 대통령은 국내 제조업을 촉진하기 위한 노력의 일환으로 애플이 신형 아이폰용 펜실베이니아산 티타늄 구매에 최대 1억 달러를 투자하기로 했다고 밝혔다. 트럼프는 특히 펜실베이니아주 제14선거구를 비롯해 이 투자가 펜실베이니아 경제와 일자리에 미칠 잠재적 이점을 강조했다. Nvidia(NVDA), Tesla(TSLA) - 매일경제에 따르면 테슬라와 엔비디아는 각각 1조1천억 원과 2조6천억 원을 삼성전기의 첨단 FC-BGA 반도체 기판 생산 시설에 투자할 계획이다. 테슬라의 투자는 자율주행차와 옵티머스 로봇을 지원하며, 양산은 2028년 하반기에 시작되고 공급은 2029~2033년으로 예정돼 있다. 엔비디아의 투자는 AI 칩 및 데이터센터용 기판을 대상으로 한다. SAP(SAP GY) - SAP의 미국 상장 주식은 실적 발표 후 시간외 거래에서 2% 상승했다. 클라우드 매출과 수주 잔고 증가율이 예상치를 웃돌았고, 분기 매출과 영업이익도 전망을 상회했으며, 회사는 FY 클라우드 매출이 전망 범위 상단에 이를 것으로 제시했다. 3분기 조정 영업이익 30억 유로(예상 29억3천만 유로), 3분기 매출 103억 유로(예상 101억 유로). 클라우드 매출은 전년 대비 26% 증가한 66억6,800만 유로, 클라우드 ERP 제품군 매출은 29% 증가한 59억2,400만 유로, 현재 클라우드 수주 잔고는 28% 증가한 241억4,400만 유로, 클라우드 및 소프트웨어 매출은 15% 증가한 92억4,900만 유로였다. 영업이익은 전년 대비 18% 증가한 29억3천만 유로였다. 3분기 EPS는 1.89(전년 동기 1.59)였다. 클라인 CEO는 고객들이 클라우드, 데이터 및 비즈니스 AI 전반에 투자하면서 SAP의 자율형 기업 전략 채택이 가속화되고 있다고 밝혔다. FY26 조정 영업이익 118억~122억 유로(예상 117억 유로), 클라우드 매출 258억~262억 유로 가이던스 범위 상단, 클라우드 및 소프트웨어 매출 363억~368억 유로 범위 상단, 고정환율 기준 총매출 성장률은 FY25의 10.6%와 비슷한 수준을 예상한다. International Business Machines(IBM) - 실적과 매출이 예상을 웃돌았음에도 컨설팅 매출이 전망을 밑돌고 회사가 FY 매출 성장 전망을 재확인하는 데 그치면서 IBM 주가는 미국 시간외 거래에서 5% 하락했다. 소프트웨어 부문 실적 호조와 성장 전망 상향이 일부 상쇄 요인으로 작용했다. 3분기 조정 EPS 2.95(예상 2.86), 3분기 매출 171억 달러(예상 168억1천만 달러). 소프트웨어 매출 78억 달러(예상 76억4천만 달러), 컨설팅 매출 53억4천만 달러(예상 53억9천만 달러). AI는 3분기 매출의 약 30%, 수주 잔고의 35%를 차지했다. 크리슈나 CEO는 규율 있는 실행이 매출 성장 가속과 강한 잉여현금흐름을 이끌었고, 고객들이 더 광범위한 운영 모델에 슈퍼 인텔리전스를 점점 더 많이 도입하고 있다고 밝혔다. FY26 고정환율 매출 성장률 4~5%(예상 4.1%)를 전망하며, 환율은 성장에 중립적일 것으로 예상한다. FY26 소프트웨어 성장률 7~8%, 수정된 기준 전망은 약 7%로 제시했으며, 하이브리드 클라우드 두 자릿수 성장, 데이터 중반대 10% 성장, 자동화 한 자릿수 낮은 성장률을 포함한다. FY26 영업 세전 마진 확대 전망 100bp를 유지하고, FY26 잉여현금흐름 전망을 전년 대비 10억 달러 초과 증가로 상향한다. Texas Instruments(TXN) - 강력한 분기 실적과 낙관적인 4분기 전망에도 불구하고, 더 높은 생산능력 투자 계획과 반도체 제조 장비 관련 공급 제약이 부담으로 작용하면서 텍사스 인스트루먼트 주가는 미국 시간외 거래에서 거의 변동이 없었다. 3분기 EPS 2.62(예상 2.42), 3분기 매출 60억6천만 달러(예상 59억2천만 달러). 아날로그 매출 49억1천만 달러(예상 47억3천만 달러), 영업이익 28억7천만 달러(예상 26억1천만 달러), 잉여현금흐름 29억6천만 달러(예상 22억5천만 달러), 설비투자 4억6,300만 달러(예상 6억5,060만 달러). 매출총이익률은 64.2%로 개선됐다(전년 동기 57.4%). 영업이익률은 47.5%로 상승했다(전년 동기 35.1%). 임원은 산업, 자동차 및 데이터센터 시장 전반에서 매출이 광범위하게 증가했다고 밝혔다. 일란 CEO는 최근 12개월 영업현금흐름 99억 달러와 잉여현금흐름 84억 달러가 사업 모델, 제품 포트폴리오 및 300mm 제조의 강점을 반영한다고 밝혔다. 4분기 매출 58억~63억 달러(예상 57억5천만 달러), 4분기 EPS 2.45~2.79(예상 2.30)를 전망한다. Lam Research(LRCX) - 가이던스가 일부 기대를 밑돌면서 주가가 9% 급락했다. 1분기 조정 EPS 2.20(예상 2.18), 1분기 매출 82억2천만 달러(예상 81억3천만 달러). CEO는 AI 주도 반도체 수요와 높아지는 소자 복잡성이 램 리서치의 사상 최대 매출, 이익 및 EPS를 이끌었으며, 기술 전환과 제조 역량에 대한 전략적 투자가 웨이퍼 제조 장비 시장보다 더 빠르게 성장할 수 있는 역량을 강화하고 있다고 밝혔다. 2분기 조정 EPS 2.18~2.48(예상 2.31), 2분기 매출 82억~90억 달러(예상 85억3,300만 달러)를 전망한다. Micron(MU) - 마이크론은 이익 공유를 요구하는 대만 노조의 요구에 대응해 전 세계 직원을 대상으로 새로운 분기별 이익 연동 보너스 제도를 발표했다. Nokia(NOK) - 3분기 조정 영업이익 6억500만 유로(예상 4억5,400만 유로), 3분기 매출 51억5천만 유로(예상 50억6천만 유로). 조정 EPS는 0.09(전년 동기 0.06)였다. 고정환율 기준 순매출은 전년 대비 9%, 보고 기준 10% 증가했고, 비교 가능 영업이익률은 220bp 개선됐다. AI 및 클라우드 고객 매출은 전년 대비 123% 증가했고, 데이터센터 네트워킹 장비 수요 호조에 힘입어 수주량은 118% 증가했다. CEO는 노키아가 전략을 계속 실행 중이며 AI 인프라가 갈수록 중요한 성장 동력이 되고 있다고 밝혔다. 4분기 순매출은 전분기 대비 20~24% 증가할 것으로 예상하며, 통상적으로 강한 순차적 영업이익 증가가 FY26 영업이익을 전망치 중간값 이상으로 끌어올릴 것으로 예상한다. FY26 조정 영업이익 전망 21억~26억 유로(예상 23억6천만 유로)를 유지한다. DeepSeek - 블룸버그에 따르면 딥시크는 주요 투자자인 Tencent(TCEHY)와 Contemporary Amperex Technology(CYATY)의 지원을 받아 약 1,000억 위안의 투자 유치에 성공했다. 중국 AI 기업인 딥시크는 IPO를 준비하며 투자 유치 목표를 두 차례 상향했고, OpenAI 및 Anthropic과 경쟁하는 가운데 AI 데이터센터와 오픈소스 모델에 대한 투자를 확대하고 있다. Huawei - 화웨이는 중국 은행 6곳으로부터 150억 위안 규모의 7년 만기 역외 대출을 확보했다. 이는 2020년 이후 첫 역외 신디케이트 차입으로, AI 칩 지출 증가 시점에 이뤄졌다. 상반기 연구개발 지출은 1,210억 위안에 달했고 현금흐름은 399억 위안 적자였다. Palantir(PLTR) - 팔란티어는 L3Harris(LHX), McCarthy Building Companies, Nvidia(NVDA), Ondas, Regna AI 및 Tampa General Hospital 등 주요 고객에게 주권형 AI 성과를 제공했다고 발표했다. 이번 발표는 지난달 팔란티어의 Foundry, Ontology 및 AIP 플랫폼이 엔비디아의 공급망과 웨이퍼에서 첫 토큰을 생성하는 과정의 속도를 높이고 있다는 업데이트에 뒤이은 것이다. CACI International(CACI) - 1분기 조정 EPS 7.66(예상 6.60), 1분기 매출 25억 달러(예상 25억1천만 달러). 수주 대 매출 비율은 2.0배였으며, 두 자릿수 재원 확보 수주 잔고 증가를 또 한 분기 기록했다. FY27 조정 EPS 전망을 33.18~34.08로 상향 조정했다(예상 33.55, 종전 전망 32.96~33.86). FY27 매출 전망도 107억~109억 달러로 상향 조정했다(예상 107억7천만 달러, 종전 전망 106억5천만~108억5천만 달러). 기타 재무 지표 가이던스는 유지했다. T1 Energy(T1) - 최대 1.725GW 규모의 태양전지 수입에 대해 미국 상무부로부터 면제를 받았다. Nvidia(NVDA) - CEO는 네오클라우드 수요가 “엄청나다”고 말했다, CNBC. Roper Technologies(ROP) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 5.89(예상 5.79), 매출 21억7천만 달러(예상 21억7천만 달러). 가이던스: FY26 조정 EPS를 22.35~22.40으로 상향(종전 22.15~22.30, 예상 22.22). 산업재: Honeywell International(HON) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 2.27(예상 2.17), 매출 50억 달러(예상 50억1천만 달러). 가이던스: FY 전망 상향; 조정 EPS 8.40~8.45(종전 8.05~8.35, 예상 8.31), 매출 200억~201억 달러(종전 198억~200억 달러, 예상 201억5천만 달러). 논평: 2026년 말까지 남은 모든 미배분 비용을 제거할 계획이며, 2027년에도 고정비 생산성 개선을 지속할 수 있도록 입지를 다지고 있다고 밝혔다. Lockheed Martin(LMT) 2026년 3분기(달러): EPS 7.97(예상 7.52), 매출 207억 달러(예상 204억8천만 달러). 전망: FY 매출 800억~820억 달러(예상 809억 달러, 종전 797억5천만~817억5천만 달러), EPS 30.35~30.75(예상 30.43, 종전 29.95~30.65), FY26 설비투자 전망을 21억~23억 달러로 좁힘(종전 20억~24억 달러). CEO: 강력한 3분기 실적은 첨단적이고 신뢰할 수 있는 방위 기술 솔루션 개발 및 제공 분야에서 회사가 계속 선도하고 있음을 보여준다. 연구, 엔지니어링 및 생산팀은 매일 효과와 확장성이 뛰어난 역량을 현장에 투입하고 있다. American Airlines(AAL) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS -0.28(예상 -0.33), 매출 163억 달러(예상 162억 달러), 사상 최고 매출 기록. CEO: “...올해를 마무리하며 또 한 번 분기 매출 성장 기록을 세울 것으로 기대한다.” 4분기 전망/논평: 조정 EPS -0.50~-1.10(예상 주당 -0.49달러). 매출 강세가 이어져 전년 대비 매출 성장률이 19.5~22.5%에 이를 것으로 예상한다. 연료 가격을 고려할 때 2027년 네트워크 성장은 전년 대비 둔화할 것으로 예상한다. RTX(RTX) - RTX는 미사일방어국과 2년 계약 연장을 체결해 계약 한도를 30억 달러로 늘렸다(종전 26억1천만 달러). 레이시온은 2028년 10월 31일까지 육군·해군/수송형 레이더 감시 및 통제 모델 2 체계의 운영 및 유지 지원을 계속한다. 계약 변경에는 낙찰 시 의무화된 FY27 자금 1억1,231만 달러가 포함됐다. CSX(CSX) - 3분기 조정 EPS 0.44(예상 0.53), 3분기 매출 40억2천만 달러(예상 39억6천만 달러). 총 물량은 전년 대비 5% 증가한 169만 건. CEO는 규율 있는 실행 덕분에 안전 및 서비스 기준을 유지하면서 더 많은 고객의 화물을 더 많이 운송할 수 있었다고 밝혔으며, 회사가 2027년 동급 최고 수준의 성과를 향해 추가 진전을 이룰 수 있는 위치에 있다고 덧붙였다. Southwest Airlines(LUV) - 3분기 조정 EPS 0.66(예상 0.58), 3분기 매출 84억 달러(예상 82억4천만 달러). CEO는 지난해 수하물 요금 및 기타 상업적 조치의 기저효과를 반영하는 가운데 수요가 강세를 유지했고, 개선된 서비스에 대한 고객 반응이 연료비 상승에도 수익의 지속성에 대한 자신감을 뒷받침했다고 밝혔다. 경영진은 전환 작업이 완료됐으며 최적화와 고객 경험 추가 개선으로 초점이 옮겨졌고, 4분기까지 견조한 수요가 이어지고 있다고 밝혔다. 4분기 ASM 전년 대비 3~4% 증가, RASM 19~21% 증가, CASM-ex 4~4.5% 증가를 전망한다. 1분기 조정 EPS 0.55~0.80(예상 0.86), FY26 조정 EPS 2.60~2.85(예상 2.81)를 전망한다. Waste Connections(WCN) - 3분기 EPS 1.58(예상 1.52), 3분기 매출 26억4천만 달러(예상 26억1천만 달러). 고형 폐기물 단위 물량은 전분기 대비 70bp 개선됐으며 매립 물량 증가가 이를 이끌었다. 조정 EBITDA 마진은 34%였고, 분기 후반 디젤 가격 상승에도 기저 마진은 50bp 확대됐다. 분기 배당을 주당 0.385달러로 10% 인상했다. FY26 매출 전망을 100억9천만 달러로 상향했다(예상 100억5천만 달러, 종전 100억2천만~100억5천만 달러). FY26 조정 EBITDA 약 33억4,500만 달러, 설비투자 약 12억5천만 달러, 조정 잉여현금흐름 최소 14억 달러를 전망한다. Sandvik(SDVKY) - 3분기 매출 377억 스웨덴 크로나(예상 368억 크로나), 수주 369억 크로나(예상 369억 크로나). 장비 및 애프터마켓 서비스 수요가 강세를 유지했고, 철거 및 재활용에 힘입어 인프라 수요가 긍정적이었다고 밝혔다. 광산 수요는 견조했으나 어려운 비교 기준으로 유기적 수주는 전년 대비 감소했다. 장기 목표를 재확인했다. Carrier Global(CARR) - WSJ에 따르면 급성장하는 데이터센터 시장에 냉각 장비를 더 많이 공급하기 위해 텍사스 신규 공장에 6억 달러 이상을 투자할 계획이다. United Rentals(URI) 2026년 3분기(달러): EPS 15.55(예상 13.97), 매출 48억9천만 달러(예상 47억1천만 달러). 가이던스: FY26 상향; 매출 180억~182억 달러(종전 175억~178억 달러, 예상 177억6천만 달러), 조정 EBITDA 83억~84억 달러(종전 79억7천만~81억2,500만 달러). Allegion(ALLE) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 2.60(예상 2.50), 매출 11억7천만 달러(예상 11억4천만 달러). 가이던스: FY26 상향; 조정 EPS 9.05~9.10(종전 8.85~9.00, 예상 8.97). Union Pacific(UNP) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 3.53(예상 3.47), 매출 72억 달러(예상 71억6천만 달러). FY26 전망을 재확인했으며 투자자의 날 목표 달성을 “계획대로 진행 중”이라고 밝혔다. Snap-on(SNA) 2026년 3분기(달러): EPS 4.64(예상 4.93), 매출 11억8천만 달러(예상 12억4천만 달러). Dover(DOV) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 2.88(예상 2.85), 매출 22억3천만 달러(예상 22억2천만 달러). 가이던스: FY26 조정 EPS 10.60~10.75(종전 10.55~10.75, 예상 10.65), 매출 증가율 7~8%(종전 6~8%). Norfolk Southern(NSC) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 3.62(예상 3.47), 매출 35억 달러(예상 34억7천만 달러). 가이던스: FY26 설비투자를 21억 달러로 상향(종전 19억 달러), 조정 영업비용을 90억 달러로 상향(종전 88억~89억 달러). 필수소비재: Nestle(NSRGY) - 3분기 유기적 매출 성장률 4.0%(예상 3.4%), 3분기 매출 227억6천만 스위스 프랑(예상 224억9천만 스위스 프랑). 3분기 실질 내부 성장률은 2.8%, 가격 효과는 1.1%였다. 유기적 성장은 생수 및 프리미엄 음료 12.3%, 아시아·오세아니아·아프리카 6.4%, 미주 3.3%가 주도한 반면 유럽은 1.2%로 부진했다. 9개월 매출은 전년과 거의 비슷한 658억7천만 스위스 프랑으로, 유기적 성장률은 3.7%, 실질 내부 성장률은 1.9%였다. 경영진은 반려동물 식품, 스낵 및 커피 전반에서 수요가 개선됐고 신흥 시장이 모멘텀 강화에 기여했다고 밝혔다. FY26 유기적 매출 성장률 3~4% 전망을 재확인했으며 실질 내부 성장률은 가속할 것으로 예상한다. Procter & Gamble(PG) 2027년 1분기(달러): 조정 EPS 2.00(예상 1.88), 매출 233억 달러(예상 228억 달러). 금융: 유로존 금융 - 블룸버그에 따르면 EU는 증권화 규정 개편에 잠정 합의했으며, 이를 통해 대출에 수십억 유로가 풀릴 가능성이 있다. 개혁안은 저위험 거래에 대한 은행의 자본 요건과 행정 부담을 줄여 가계, 기업 및 인프라 대출을 지원하며, 방위 및 기후 회복력 사업도 포함한다. 이 체계는 여전히 공식 승인을 받아야 한다. BlackRock(BLK) - 블룸버그에 따르면 블랙록의 HPS Investment Partners는 TBS Energi Utama의 지주회사인 SBTH Asia Holdings에 최대 4억3,460만 달러를 투자하기로 합의했다. 우선주를 통한 이번 투자는 아시아 전역의 폐기물 관리 사업 확장에 사용된다. 거래는 TBS 주주 승인을 받아야 한다. Robinhood(HOOD) - 로빈후드는 2027년 두바이를 거점으로 중동에서 개인 투자 플랫폼을 출시할 계획이다. 회사는 주식, 암호화폐, ETF 및 투자 토큰 등 10개 자산군에 걸친 거래 및 수탁 서비스를 제공하도록 규제 승인을 받았다. Westpac(WBKCY) - 웨스트팩은 2주 전 102명 감축을 발표한 데 이어 추가로 140개 직무를 줄이고 있다. 이번 감원은 호주의 부진한 주택 시장과 AI 도입 확대 속에 이뤄졌다. 은행 - 액시오스가 소식통을 인용해 보도한 바에 따르면 일부 미국 은행은 계좌 내에서 작동하는 무단 AI 에이전트를 감지하고 있다. 관련 은행에는 Morgan Stanley(MS), Bank of America(BAC), JPMorgan(JPM) 및 Wells Fargo(WFC)가 포함된다. Blackstone(BX) 2026년 3분기(달러): 배당가능 EPS 1.32(예상 1.29), 매출 30억6천만 달러(예상 33억3천만 달러). 총 운용자산 1조3,700억 달러(전분기 1조3,500억 달러). 분기 배당 주당 1.12달러를 선언했다. Nasdaq(NDAQ) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 1.04(예상 1.02), 매출 14억8천만 달러(예상 14억7천만 달러). 가이던스를 재확인하고 분기 배당 주당 0.31달러를 발표했다. Globe Life(GL) 2026년 3분기(달러): EPS 4.84(예상 4.91), 매출 16억 달러(예상 15억6천만 달러). Huntington Bancshares(HBAN) 2026년 3분기(달러): EPS 0.33(예상 0.35), 매출 28억1천만 달러(예상 28억2천만 달러). 에너지: Aramco - 사우디 아람코 CEO는 중동 분쟁이 끝나면 석유 수요가 하루 300만 배럴 증가할 것으로 예상한다고 밝혔다. 그는 위기 기간 유가가 더 올랐을 수도 있지만 동서 송유관이 가격 상승 압력을 완화하는 데 도움을 줬다고 말했다. Kinder Morgan(KMI) - 천연가스 물량 증가, 현금 창출 개선 및 사상 최대 프로젝트 수주 잔고에 힘입어 분기 실적과 매출이 예상을 웃돌면서 킨더 모건 주가는 1.5% 상승했다. 다만 FY 이익 가이던스는 컨센서스를 밑돌았다. 3분기 조정 EPS 0.35(예상 0.32), 3분기 매출 45억3,100만 달러(예상 43억8천만 달러). 회사는 분기 중 54억 달러 규모의 확장 프로젝트를 추가해 분기 말 프로젝트 수주 잔고를 144억 달러로 늘렸다. 킨더 회장은 전략적 입지의 자산 기반과 재무적으로 탄탄한 고객과의 장기 수수료 기반 계약이 실적을 계속 뒷받침해 안정적이고 예측 가능한 현금흐름을 제공한다고 밝혔다. 주당 1.19달러의 배당을 선언했다. 연말 순부채/조정 EBITDA 비율은 3.6배로, 예산 3.8배를 밑돌았다. 경영진은 현재 FY26 조정 EBITDA가 예산보다 6% 이상, 조정 EPS가 예산보다 13% 이상 높을 것으로 예상한다. FY26 조정 EPS 1.36(예상 1.56), 조정 EBITDA 86억 달러를 전망한다. 별도로 킨더 모건은 전력, 데이터센터 및 LNG 수요 증가 속에서 미국 가스관 프로젝트 2건에 47억 달러를 투자하는 안을 승인했다. Southeast Connector에 31억 달러, Permian Link에 16억 달러를 투자해 프로젝트 수주 잔고를 144억 달러로 늘릴 예정이다. Santos(SSLZY) - 3분기 생산량은 전분기 대비 14% 증가한 2,630만 boe로 분기 사상 최고치를 기록했다. 바로사 가스 프로젝트가 생산을 늘렸고, 알래스카 피카는 8월 첫 원유 생산 이후 기여했다. 실현 LNG 가격이 거의 50% 상승한 데 힘입어 매출은 전년 대비 25% 증가했다. CEO는 바로사의 가동 신뢰성이 개선되고 피카가 한 분기 전체 생산에 기여하면서 4분기에도 추가 성장이 예상된다고 밝혔다. 피카 생산은 두 차례 일시적으로 제약을 받았으며, 물 주입을 위해 잠시 감산할 예정이다. FY26 생산 가이던스를 9,900만~1억200만 boe로 좁혔다. Valero Energy(VLO) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 23.90(예상 20.90), 매출 461억 달러(예상 433억6천만 달러). 소재: Mercer International(MERC) - 블룸버그에 따르면 머서는 앞으로 몇 주 안에 챕터 11 파산보호 신청을 검토하고 있다. 신청할 경우 채권단이 경영권을 인수할 것으로 예상되며, Redwood Capital Management가 주요 채권자 중 하나다. 캐나다 펄프 생산업체인 머서는 6월 기준 장기 부채 13억 달러를 보유했으며, 섬유 및 에너지 비용 상승과 지속적인 현금 소진에 직면해 있다. Reliance(RS) - 3분기 조정 EPS 8.02(예상 6.66), 3분기 매출 52억1천만 달러(예상 46억6천만 달러). 경영진은 무역 정책 불확실성과 지정학적 위험에도 4분기 주요 제품 및 최종 시장 전반의 수요가 건전할 것으로 예상한다. 4분기 조정 EPS 7.40~7.60(예상 5.94)을 전망하며, 여기에는 미국 국경 장벽 프로젝트 출하에 따른 주당 0.70달러와 LIFO 비용 1억1,250만 달러(희석 주당 1.64달러)가 포함된다. 국경 장벽 프로젝트를 제외하면 4분기 판매 톤수는 전년 대비 4~6% 증가하고 전분기 대비 5.5~7.5% 감소할 것으로 예상한다. 해당 프로젝트의 전년 대비 9.5% 기여 추정치를 포함하면 판매 톤수는 전년 대비 13.5~15.5% 증가할 것으로 전망한다. 4분기 톤당 평균 판매가격은 전분기 대비 1~3% 상승할 것으로 예상한다. Kaiser Aluminum(KALU) - 3분기 조정 EPS 1.89(예상 2.37), 3분기 매출 12억 달러(예상 12억1천만 달러). 고객 수요 지속, 전환 매출 개선 및 유리한 가격·제품 구성 효과가 나타났지만 전년의 유리한 금속 가격 시차 효과 부재와 기타 운영상 문제로 마진이 압박을 받았다. FY26 조정 EBITDA 증가율 전망 45~55%를 유지하되, 계획된 운영 중단, 실행 성과, 고객의 연말 재고 조정 및 금속 관련 역풍으로 범위 하단에 이를 것으로 예상한다. FY26 전환 매출 성장률은 기존 10~15% 전망 범위의 상단에 가까울 것으로 본다. Fortescue(FSUGY) - 포테스큐는 국영 China Mineral Resources Group(CMRG)과 진행 중인 철광석 가격 분쟁이 FY 매출과 이익에 영향을 미칠 수 있다고 경고했다. 협상은 수개월째 이어지고 있으며 포테스큐는 단기 계약으로 운영 중이다. CMRG는 중국 제철소들과 협력해 화물 인도를 늦추고 구매를 제한한 것으로 전해졌다. WD-40(WDFC) - 4분기 EPS 1.06(예상 1.13), 4분기 매출 1억7,680만 달러(예상 1억7,207만 달러). FY26 순매출은 11% 증가했으며, 유지보수 제품 매출은 회사의 장기 목표 범위 상단에서 성장했다. CEO는 4분기에 투입 비용 상승과 인력 및 브랜드에 대한 지속적 투자가 반영됐고, 특수 화학제품과 기타 투입재가 매출총이익률을 압박했다고 밝혔다. 경영진은 4분기가 매출총이익률의 저점이었으며 FY27 1분기부터 순차적 개선이 시작될 것으로 예상한다. 성과 연동 인센티브 보상과 운송비 상승으로 판매관리비가 증가했고, 광고 및 판매촉진 지출은 성장과 브랜드 투자에 기여했다. FY27 EPS 6.40~6.70(예상 6.47), FY27 매출 7억1,500만~7억3,500만 달러(예상 7억2,708만 달러)를 전망한다. Dow(DOW) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 0.71(예상 0.61), 매출 113억 달러(예상 112억1천만 달러). 2026년과 2027년 모두 EBITDA를 10억 달러 이상 끌어올리는 계획을 순조롭게 진행 중이다. 헬스케어: Qiagen(QGEN) - 키아젠은 EQT Private Equity에 주당 46.50유로의 전액 현금 인수 제안을 수락했다. 기업가치는 108억 유로이며, 제안가는 40.3% 프리미엄을 반영한다. 거래는 승인을 전제로 2027년 중반 완료될 것으로 예상된다. 키아젠은 FY26 가이던스를 중단했으며, 3분기 조정 EPS 0.65달러(예상 0.62달러), 매출 5억4,800만 달러(예상 5억3,391만 달러)를 전망한다. Roche(RHHBY) - 3분기 매출 161억3천만 스위스 프랑(예상 157억9천만 스위스 프랑), 9개월 매출 465억 스위스 프랑(전년 동기 458억6천만 스위스 프랑). 의약품 매출은 보고 기준 2%, 고정환율 기준 7% 증가했으며, Xolair, Hemlibra, Ocrevus, Phesgo 및 Vabysmo의 강한 수요가 이를 이끌었다. 진단 부문 매출은 보고 기준 보합, 고정환율 기준 4% 증가했으며, 핵심 검사실 및 병리 수요가 뒷받침했으나 중국 의료 가격 개혁이 일부 상쇄했다. FY26 매출 성장률 중간 한 자릿수, 핵심 EPS 성장률 고정환율 기준 높은 한 자릿수 전망을 유지한다. AstraZeneca(AZN) - 알렉시온의 Ultomiris(ravulizumab)가 질병 진행 위험이 있는 원발성 IgA 신병증 성인의 단백뇨를 줄이기 위해 미국 FDA의 신속 승인을 받았다. 이 약물은 34주 시점에 위약 대비 단백뇨를 43.4% 줄였다. 신장 기능 저하를 늦추는지 여부는 아직 확인되지 않았으며, 지속 승인은 진행 중인 3상 I CAN 시험 결과에 따라 달라질 수 있다. Molina Healthcare(MOH) - 3분기 조정 EPS 0.89(예상 0.79), 3분기 매출 110억8천만 달러(예상 108억6천만 달러). CEO는 의료비 추세가 높은 수준에서 정점을 형성하는 양상을 보이고 있으며, 최근 2027년 요율 조정은 메디케이드 마진이 바닥을 벗어나기 시작했을 가능성을 시사한다고 밝혔다. FY26 조정 EPS 최소 5.25(예상 5.25), 보험료 매출 약 420억 달러를 유지한다. FY26 이익 가이던스에는 4분기 신규 플로리다 메디케이드 계약 시행에 따른 주당 1.50달러 손실과 전통적 MAPD 상품에서 발생할 주당 1.00달러 손실이 포함된다. 몰리나는 2027년에 해당 MAPD 상품에서 철수할 계획이다. Quest Diagnostics(DGX) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 3.00(예상 2.87), 매출 31억 달러(예상 30억5천만 달러). 가이던스: FY26 상향; 조정 EPS 11.25~11.35(종전 11.05~11.25, 예상 11.20), 매출 120억7천만~121억1천만 달러(종전 119억5천만~120억5천만 달러, 예상 120억2천만 달러). FY26 설비투자 5억5천만 달러를 유지한다. 별도 소식으로 DGX는 2026년 10월 21일 Quanum lSM 시스템에 대한 무단 접근이 있었다고 보고했다. 유틸리티: PG&E(PCG) 2026년 3분기(달러): 조정 EPS 0.41(예상 0.42), 매출 61억9천만 달러(예상 68억2천만 달러). 가이던스: FY26 및 FY27 비GAAP 핵심 이익 가이던스를 재확인했다. 부동산: Crown Castle(CCI) 2026년 3분기(달러): AFFO 1.24(예상 1.20), 매출 9억9,500만 달러(예상 10억1천만 달러). 가이던스: FY26 AFFO를 4.60으로 상향(종전 4.59, 예상 4.57), 조정 EBITDA를 27억2천만 달러로 상향(종전 26억9천만 달러). CBRE Group(CBRE) 2026년 3분기(달러): 핵심 EPS 2.05(예상 1.97), 매출 115억 달러(예상 117억9천만 달러).