유럽 개장: BHP AT 및 AAL LN 구리 생산 감소; AZN LN 및 ORCL 협력 출범; PUB FP, LiveRamp 인수 관련 FTC 합의 도달; SU FP, PTC 인수를 위해 60억 유로 증자; ABBN SW 3분기 수주 급증

유럽 개장: 유럽 주식은 약세로 거래를 시작했다. 밤사이 아시아·태평양 주식은 월가의 반등에도 대체로 하락했다. 이 지역이 AI 주도의 회복세를 이어가지 못했고, 반도체 비중이 큰 한국과 일본 시장이 부진했기 때문이다. 미국 국채 수익률 상승과 AI 금융 조달 우려 속에 한국 코스피는 SK하이닉스와 삼성전자의 주도로 하락했으며, 데이터센터 기업 엘리스는 코스닥 상장 첫날 30% 넘게 급락했다. 브렌트유는 상승해 배럴당 약 110달러 부근에서 움직이고 있다. 트레이더들은 호르무즈 해협에서의 이란 위협과 걸프 지역 수출 회복을 저울질했다. 이란 이슬람혁명수비대(IRGC)는 새로운 첨단 방공 시스템을 이용해 호르무즈 해협 상공에서 미국 MQ-9 드론을 요격해 파괴했다고 밝혔다. 별도로 이란 남부 반다르아바스에서 폭발음이 들렸다는 보도가 나왔다. 한편 미국 에너지부 장관 라이트는 원유 흐름이 전쟁 전 수준의 약 80%에 도달했다고 밝혔다. 유가는 높은 수준을 유지하고 미국 국채 수익률이 상승하면서 금은 온스당 약 4,120달러에서 거래됐다. 트레이더들이 정제 구리 수입품에 대한 미국의 잠재적 관세가 실제로 부과될지 의문을 제기하면서 구리는 톤당 약 14,340달러를 유지했다. BHP는 생산량이 전년 동기 대비 19% 감소했다고 발표했다. 유럽에서는 생활비 시위가 폭력 사태로 번진 뒤 당국이 특정 지역에 통행금지령을 내리면서 밤사이 프랑스의 소요가 잦아들었다. 독일 총리 메르츠는 독일의 투자와 연금·노동 제도를 개혁하겠다고 약속했다. 그는 엔비디아와의 산업용 AI 파트너십을 강조하고 유로화에 대한 독일의 의지를 재확인했으며, 중국의 무역 관행에 대한 EU의 강경 조치를 지지하는 한편 무역전쟁에는 반대했다. 한편 메르츠는 필요하다면 ECB 지도부 공석을 신속히 채울 수 있다고 말했다. 독일은 시장 담당 수석 이코노미스트 슈나벨이 1월 IMF로 자리를 옮기면서 이사회 내 입지를 유지하려 하고 있다. 최근 보도에 따르면 라가르드 총재도 2027년 10월 임기가 끝나기 전에 떠날 수 있으며, 레인 수석 이코노미스트의 임기는 5월 만료된다. 경제지표에서 영국은 8월에 일자리가 10만 2천 개 증가했다(예상 2만 개). 실업률은 예상 밖으로 4.7%로 하락했다(예상 4.9%, 이전 4.9%). 보너스를 제외한 평균 임금은 8월까지 3개월간 3.7% 상승했다(예상 3.6%). 보너스를 포함한 평균 임금은 3.7%로 낮아졌다(예상 3.8%, 이전 3.9%). 더 시의성 높은 9월 HMRC 급여대장 변동치는 1만 3천 건으로 집계됐고(이전 1천 건), 구직수당 신청자 수는 3만 300명으로 늘었다(예상 1만 9,400명). 이 지표는 다음 주 예산안을 앞둔 힐리 재무장관에게 예상 밖의 호재가 됐다. 다만 ONS는 실업률 추정치 4.7%가 여전히 데이터 수집 품질 문제의 영향을 받고 있다고 경고했다. 영국에서는 노동당 동료들의 요구에도 힐리 재무장관이 다음 주 예산안에서 자본이득세를 인상하지 않을 가능성이 있다고 더 타임스가 보도했다. 세율 인상이 부유층의 영국 이탈이나 자산 매각 연기를 부추길 수 있다는 경고가 나온 뒤 이러한 입장이 제시됐다. 무역과 관련해 FT에 따르면 영국 재무부는 11월 20일 브뤼셀 정상회의를 앞두고 관세동맹, 단일시장 복귀 또는 EU 정회원 가입 가능성을 포함해 EU와의 관계를 긴밀히 할 때 얻을 경제적 이익을 평가해 달라는 요청을 받을 것으로 예상된다. 종목별 주요 소식: 소재: BHP 그룹(BHP AT)은 낮은 품위, 유지보수 및 차질을 이유로 구리 생산량이 전년 동기 대비 19% 감소한 40만 700톤이라고 발표했다. 철광석 생산량은 전년 동기 대비 4% 증가한 6,850만 톤, 에너지 석탄 생산량은 전년 동기 대비 26% 증가한 440만 톤이었다. 구리 165만~180만 톤, 철광석 2억 6,000만~2억 7,200만 톤, 에너지 석탄 1,400만~1,600만 톤이라는 2027 회계연도 가이던스를 재확인했다. 앵글로 아메리칸(AAL LN)의 3분기 구리 생산량은 17만 5천 톤으로, 칠레의 극심한 기상과 콜라후아시의 낮은 품위 광석 영향을 받았다(이전 18만 4천 톤). 프리미엄 철광석 생산량은 1,380만 톤으로 감소했다(이전 1,430만 톤). 앵글로 아메리칸은 4분기 구리 광석 품위 개선이 예상된다며 2026년 생산 가이던스를 재확인했다. 스틸 다이내믹스(STLD) 주가는 3분기 주당순이익 5.26달러(예상 5.41달러)와 매출 65억 달러(예상 65억 5천만 달러)가 기대에 못 미친 뒤 미국 시간외 거래에서 4.5% 하락했다. 경영진은 견조한 내수 수요를 강조했으며 2027년까지 철강 및 알루미늄 시장에 대해 낙관적인 전망을 유지했다. 산업재: 슈나이더 일렉트릭(SU FP)은 PTC 인수 자금 조달을 위해 60억 유로 규모의 증자를 발표했다. 미국 교통부 장관 더피는 오늘 에버렛 공장에서 보잉(BA) 737 MAX 10의 FAA 인증을 발표할 것으로 예상된다. 항공사들은 해당 항공기를 거의 1,500대 주문했으며, 이는 보잉의 미인도 737 주문 잔량 가운데 약 30%에 해당한다. ABB(ABBN SW)의 3분기 수주는 데이터센터 수요에 힘입어 40% 증가한 사상 최대 120억 달러를 기록했다. 매출은 14% 증가한 97억 달러(예상 97억 4천만 달러), 영업 EBITA는 24% 증가한 20억 3천만 달러(예상 20억 달러)였다. ABB는 연간 비교가능 매출 성장률 전망을 ‘10%대 초반’으로 상향하고 미쓰비시전기와 4억 9,500만 달러 규모의 합작법인을 발표했다. 헬스케어: 아스트라제네카(AZN LN)와 오라클(ORCL)은 임상시험을 최적화하고 환자 치료 결과를 개선하기 위한 글로벌 AI 협력을 발표했다. GSK(GSK LN)는 젬펄리가 MSI-H/dMMR 직장암 성인 환자를 위한 최초이자 유일한 면역치료제로 미국 FDA 승인을 받았다고 발표했다. 경기소비재: 폭스바겐(VOW3 GY)과 샤오펑(9868 HK)의 UNYX 08은 4~8월 중국에서 월평균 267대가 판매된 것으로 알려졌다. 목표는 3,622대였다. 스위스 시계 제조업체와 관련해 시계 수출은 9월 전년 동기 대비 11.7% 증가한 22억 2,600만 스위스프랑을 기록했다. 미국(85.7%)과 프랑스로의 수출은 급증했고, 중국(-14.2%)과 영국(-5.2%)으로의 선적은 감소했다. 통신: 퍼블리시스(PUB FP)는 LiveRamp 인수와 관련해 미국 FCC와 합의에 도달했다. 회사는 거래가 2026년 말 전에 종결될 것으로 계속 예상하고 있다. 호주는 16세 미만의 소셜미디어 이용 금지 위반 혐의와 관련해 메타(META)의 페이스북과 인스타그램, 틱톡, 스냅(SNAP)의 스냅챗, 알파벳(GOOG)의 유튜브를 상대로 법적 조치를 준비하고 있다. 주목할 만한 증권사 투자의견: 골드만삭스, 타그 이모빌리엔(TEG GY)에 매수 의견으로 분석 개시. 골드만삭스, 테일러 윔피(TW/ LN) 투자의견 상향; 바클레이스, 사바델(SAB SM) 투자의견 상향. 제프리스, 임페리얼 브랜즈(IMB LN) 투자의견 하향; 모건스탠리, 위어(WEIR LN) 투자의견 하향; 도이체방크, 페로비알(FER SM) 투자의견 하향; 제프리스, 산탄데르(SAN SM) 투자의견 하향; 바클레이스, 텔레포니카(TEF SM) 투자의견 하향; 바클레이스, 보다폰(VOD LN) 투자의견 하향 오늘의 주요 일정: 경제지표: 유럽에서는 독일 ZEW 경기기대지수가 32.0으로 예상된다(이전 34.7). 현재 여건 지수는 -45.0으로 예상된다(이전 -47.1). 유로존 ZEW 경기기대지수는 24.2로 하락할 것으로 전망된다(이전 25.8). 북미에서는 미국 9월 주택착공(예상 131만 건, 이전 127만 5천 건)과 건축허가(예상 140만 건, 이전 140만 3천 건), 잠정주택판매(이전 전월 대비 0.3%, 전년 대비 -4.7%)가 발표될 예정이다. 주간 ADP 고용변동 통계도 발표된다(이전 2만 4,750명). 오늘 지표 발표 후 애틀랜타 연은은 3분기 GDPNow 추적 추정치를 갱신한다(이전 3.6%). 중앙은행: NBH는 정책 발표에서 기준금리를 5.5%로 동결할 것으로 예상된다. 영란은행의 그린이 LSE 경제학회에서 연설한다. 국채 발행: 영국은 2036년물 42억 5천만 파운드 규모를 입찰한다. 독일은 2029년물 그린 보블 10억 유로 규모와 2053년물 그린 분트를 입찰한다. 에너지: 미국 시장 마감 후 주간 API 에너지 재고 자료가 발표될 예정이다. WTI 2026년 11월물 선물은 오늘 만기다. 실적: 오늘 실적을 발표하는 주요 미국 기업에는 스페이스X(SPCX), GE 에어로스페이스(GE), 넷플릭스(NFLX), RTX(RTX), 인튜이티브 서지컬(ISRG), 처브(CB), 캐피털 원 파이낸셜(COF), 3M(MMM), 제너럴 모터스(GM), 노스롭 그루먼(NOC), MSCI(MSCI), 유나이티드 항공 홀딩스(UAL), 핼리버튼(HAL), 싱크로니 파이낸셜(SYF), 키코프(KEY), 에퀴팩스(EFX), 제뉴인 파츠(GPC), 해즈브로(HAS)가 포함된다.