Newsquawk 미국 시장 마감: Mag-7 주도 매도세 반전, 지정학이 시장 지배

스냅샷: 주식, 국채 혼조, 유가 하락, 달러 상승, 금 하락. 후방 관점: 이란 외무장관은 미국과 주요 원칙에 대한 이해에 도달했다고 밝혔으나, 곧 합의가 이뤄질 것이라는 의미는 아님; 러시아-우크라이나 회담 긴장 분위기; 우크라이나는 동부 돈바스 지역에서 일방적 철수 및 러시아에 양도하는 조건의 합의는 거부할 예정; 연준 Barr는 전망이 당분간 금리 변동 없이 유지될 것임을 시사; 연준 Daly는 중립까지 75bp 남았다고 언급; 영국 실업률 소폭 상승; 미국 NAHB 기대치 미달; NY Fed 제조업지수 소폭 상회; 캐나다 CPI 부드러운 경향. 다가오는 일정: 휴일: 중국 춘절 황금주(2월 17~24일). 데이터: 호주 임금가격지수(Q4), 영국 CPI(1월), 미국 내구재, 산업생산(1월), 주택 착공(11/12월), 애틀랜타 Fed GDP. 이벤트: RBNZ 정책 발표; FOMC 의사록(1월); 미국-우크라이나-러시아 회담(2월 17~18일). 연설자: RBNZ Bremen; ECB Cipollone, Schnabel; 연준 Bowman. 공급: 호주, 독일, 미국. 실적: Analog, Carvana, DoorDash, Booking Holdings, Moody's, Garmin, Glencore. 이번 주 전망: 미국 PCE와 GDP, FOMC 의사록, RBNZ, 플래시 PMI, 영국·캐나다·일본 인플레이션 등이 주요 이벤트. 전체 보고서 보려면 여기를 클릭하세요. 중앙은행 주간: RBNZ, FOMC, RBA 의사록 전망 및 BoC 의사록 리뷰. 전체 보고서 보려면 여기를 클릭하세요. 미국 주간 실적 전망: 소매업체 WMT가 하이라이트로 실적 시즌 지속. 전체 보고서 보려면 여기를 클릭하세요. 시장 마감 미국 지수는 화요일 혼조세를 보이며 미국 휴일 이후 거래자들이 복귀했지만 최종적으로 소폭 상승에 마감. 미국 현금 시장 개장 후 Mag-7이 하락을 주도하며 애플을 제외하고 큰 매도세가 있었으나 오후 중 빠르게 반등. Wedbush는 애플의 최근 매도세가 부당하다고 언급하며, 2026년이 애플의 AI 진출의 해가 될 것이라고 전망. 데이터는 기대에 못 미치는 NAHB와 NY Fed 발표로, 후자는 주요 지표가 미미하게 상회했으며 내부 지표는 안정적; 이는 T-Notes에 점진적 압력을 가함. 이날의 주요 이슈는 지정학적 업데이트로 미국/이란 회담과 미국/러시아/우크라이나 삼자 회담이 시장을 지배. 이란 외무장관이 미국과 주요 원칙에 대해 이해에 도달했다고 밝힌 후 원유 시장에서 약세가 두드러졌으나, 곧 합의가 이루어질 것이라는 의미는 아니고, 경로는 시작됐다고 언급. 최근 거래에서 미국 부통령 Vance는 일부 측면에서 이란 회담이 성공적이었다고 밝히며 이란 측이 아직 트럼프의 '레드라인' 일부를 인정할 준비가 안 됐다고 지적. 삼자 회담에서는 새로운 내용이 거의 없었으며, Zelensky가 Axios에 우크라이나 국민이 동부 돈바스 지역 일방 철수 및 러시아 양도 조건의 평화협정을 거부할 것이라고 밝힘. 주요 쟁점은 돈바스 통제이며, 제네바 회담은 수요일 계속될 예정. 달러 인덱스는 약간 강세로 Antipodean과 엔화가 상승, 파운드는 영국 고용 보고서 부진으로 G10 중 하락. 미 국채는 만기별로 혼조, 단기 약세, 장기 하락. 현물 금은 하락하며 온스당 미화 4.9천달러 아래로 거래. 향후 FOMC 의사록(수요일), 20년 국채 입찰이 주요 이벤트로 전망. 뉴욕 연준: Empire State 제조업지수는 7.1로 하락(전월 7.7), 기대치 7.00 상회. 기업 활동은 소폭 증가; 신규 주문, 재고, 미충족 주문, 고용 증가, 출하 및 공급 가능성은 안정. 또한 원자재 가격 상승 가속, 판매 가격 인상도 확대, 자본 지출 계획 강화. NY Fed 경제연구고문 Richard Deitz는 기업들이 경기 개선 기대하며 고용 증가 전망을 유지한다고 밝힘. NAHB: 2월 NAHB 주택시장지수는 36으로 예상 38보다 낮고 전월 37보다 하락. 발표 내에서는 현재 판매 조건은 41로 유지, 향후 6개월 판매 기대는 46(전월 49)로 하락, 예비 구매자 트래픽은 22(전월 24)로 감소. Oxford Economics는 보고서가 2026년 상반기 주택 착공 증가 전망에 하방 위험을 제시한다고 평가. 다만 OxEco는 낮은 모기지 금리와 노동 시장의 안정이 신규 주택 판매 및 건설 개선을 지지할 것으로 전망하나, 건설업자들은 기존 재고를 먼저 정리할 필요. 연준 Barr(투표권 있음): 연준이 정책 변동 전 데이터 점검이 신중하다고 언급, 전망은 당분간 금리 동결 시사, 통화정책에서 여유롭게 접근한다고 발언. 인플레이션과 관련해서는 2% 목표로 완화되는 근거를 더 보고 싶고, 인플레 2% 초과 위험 '상당'하다고 여겨 가격 압력 완화 가능성은 합리적이라고 판단. 노동시장에 대해서는 균형이나 충격에 취약하며 최근 데이터는 안정된 일자리 시장을 시사한다고 분석. Barr는 AI 붐이 연준 금리 인하를 초래하지 않을 것으로 분석, AI가 실업률 증가를 유발한다는 근거도 거의 없다고 언급. R-star가 소폭 상승했지만 극적이지 않으며 AI 투자와 연준 금리 목표의 관계도 '무관심'하다고 평가. 연준 Daly(2027년 투표권): 인플레이션이 목표보다 높고, 사람들이 부담을 느끼고 있다고 언급. 현재 정책은 다소 제약적이며 중립까지 75bp 남았고, 인플레이션을 낮출 필요. 채권 T-NOTE 선물(H6) 113-04로 1틱 하락 마감 장기 국채 금리는 하락, 전단기 금리 상승. 2년 +2.9bp(3.439%), 3년 +2.3bp(3.472%), 5년 +1.4bp(3.623%), 7년 +0.9bp(3.823%), 10년 -0.2bp(4.054%), 20년 -1.3bp(4.631%), 30년 -1.6bp(4.683%). 오늘: T-Note는 밤사이 소폭 상승 후 유럽 오전 점진적 반락, 미국/이란 회담이 긍정적 출발로 주목, 러시아/우크라이나 회담도 진행. 데이터 하이라이트는 NY Fed 제조업과 주간 ADP 보고서. NY Fed는 기대와 거의 일치하며 소폭 하락(7.1→7.7, 예상 7.0). 소폭 경기 활성화, 신규 주문 증가, 출하 안정. 재고 증가, 공급 안정. 고용과 평균 근로시간은 지난달 하락 이후 소폭 증가. 원자재·판매 가격 인상 확대. 전반적으로 양호한 보고서(특히 고용·인플레 개선)로 연준의 금리 동결론 뒷받침. 연준 Barr는 정책 변동 전 데이터 확인이 신중하다고 언급, 향후 전망은 금리 동결 시사. Daly(2027년 투표권)는 중립까지 75bp 남았다고 언급. 이번 주 주목은 PCE와 GDP 데이터, 20년·30년 TIPS 공급. 공급 단기채 미국 3개월물 최고금리 3.600%(경쟁률 2.71배), 6개월물 3.500%(3.08배) 판매. 6주물 3.640%(2.75배), 52주물 3.345%(2.96배) 판매. 2월 18일 17주물 690억달러, 2월 19일 8주물 950억달러, 4주물 1,050억달러 판매 예정, 모두 2월 24일 결제. 장기채 미국 재무부, 2월 18일 20년물 160억달러, 2월 19일 30년 TIPS 90억달러 입찰 예정 STIRS/운영 시장 내 연준 금리 인하 기대치: 3월 1.3bp(이전 1.3bp), 4월 5.3bp(이전 6.2bp), 6월 19.1bp(이전 21.2bp), 12월 59.2bp(이전 62.2bp) NY Fed RRP 운용 요청액 4억달러(이전 4억달러), 상대기관 5곳(이전 3곳) EFFR 3.64%(이전 3.64%), 거래량 900억달러(이전 970억달러, 2월 13일) SOFR 3.66%(이전 3.65%), 거래량 3.169조달러(이전 3.205조달러, 2월 13일) 원유 WTI(J6) 62.26달러/배럴로 0.49달러 하락; 브렌트(J6) 67.42달러/배럴로 1.23달러 하락 지정학적 이슈가 시장을 주도하며 원유 하락. 이란 외무장관이 미국과 주요 원칙에 대한 일반적 합의에 도달했다고 언급 후 즉시 약세. 외무장관은 양측이 합의 문서 환영·교환 준비 중이지만 곧 합의는 아니며 경로 시작된 것, 다음 회담 날짜 미정이라고 밝힘. 회담 전 호르무즈 해협이 훈련으로 수 시간 폐쇄됨. 러시아/우크라이나/미국 삼자 회담은 특별한 진전 없이 최근 종료, Zelensky가 Axios에 우크라이나 국민이 돈바스 지역 일방 철수, 러시아 양도 조건 평화협정은 거부한다고 밝힘. 핵심 쟁점은 돈바스 관리로, 약 10%는 여전히 우크라이나가 통제. Axios는 제네바 삼자 회담이 수요일 계속될 예정이라 전함. 러시아 측 Ria는 소식을 인용해 제네바 우크라이나 해법 회담이 긴장됐으며 미국 측 설명 기다림. 주간 민간 재고 데이터는 월요일 미국 휴일로 하루 지연. WTI는 61.87~64.14달러/배럴, 브렌트는 66.82~69.04달러/배럴 거래. 주식 마감 SPX +0.10%(6,843), NDX -0.13%(24,702), DJI +0.07%(49,533), RUT +0.00%(2,647) 섹터: 필수 소비재 -1.51%, 에너지 -1.37%, 소재 -1.16%, 통신서비스 -0.60%, 유틸리티 -0.37%, 헬스 -0.19%, 선택 소비재 -0.02%, 산업 +0.45%, 기술 +0.49%, 금융 +0.99%, 부동산 +1.03% 유럽 마감: Euro Stoxx 50 +0.78%(6,025), Dax 40 +0.82%(25,005), FTSE 100 +0.79%(10,556), CAC 40 +0.54%(8,361), FTSE MIB +0.76%(45,764), IBEX 35 +0.60%(17,955), PSI +0.17%(9,074), SMI +0.78%(13,763), AEX +0.27%(996) 종목별 이슈: Apple(AAPL): 3월 4일 제품 출시 및 향후 몇 주간 여러 신제품 발표 예정 CNH Industrial(CNH): 기대 이하 수익, 실적 가이드 부진 Fiserv(FISV): Jana Partners, 회사 지분 매입 General Mills(GIS): 연간 매출·수익 전망 하향 Genuine Parts(GPC): 실적 기대 미달, 자동차/산업 사업부 분리 계획 확인 Infosys(INFY): Anthropic과 협력 Masimo(MASI): Danaher(DHR)이 주당 180달러에 인수 예정; 금요일 종가 130.15달러 Micron(MU): WSJ 기사에 따르면 MU, 메모리칩 생산 위한 2,000억달러 투자 Norwegian Cruise Line Holdings(NCLH): Elliott Investment, 10% 이상 지분 확보 및 실적 개선 위해 변화 압박 계획 Warner Bros Discovery(WBD): Netflix(NFLX) 인수 건 3월 20일 주주 투표 일정, Paramount Skydance(PSKY) 최근 제안 일제히 거부, PSKY에는 1주일 협상 유예 Apple(AAPL): Bloomberg에 따르면 AI 안경, 펜던트, 카메라 에어팟 개발 강화 중 Anthropic: Claude Sonnet 4.6 출시 외환 달러는 G10 통화 대비 혼조, DXY 약간 상승하며 월요일 상승세 연장. 단기·중기 미국 채권 금리 상승, 연말 연준 금리 인하 기대 소폭 축소. 연준 Barr는 금리 인하 재개에 긴급성이 없으며 당분간 금리 동결 시사. 오늘 Barr와 Goolsbee(2027년 투표권)는 인플레이션이 2% 목표로 진정되는 근거 확보 필요성을 언급. DXY는 초반 고점에서 하락, 미국-이란 지정학 위험 완화로 금속 하락하며 달러 하방 지지. DXY 현재 97.16 주변(이전 고점 97.546 하락). G10 통화 혼조. GBP는 노동시장 보고서 부진 후 하락, 실업률 5.2%(전월 5.1%, BoE 예상 고점 5.3%)로 예상과 달리 상승. 임금 증가도 주요 지표 모두 둔화. 파운드·달러 환율 1.3496까지 하락 후 ~1.3560 반등. 엔화·Antipodean은 위험선호 회복으로 달러 대비 강세, 일본에서는 뉴스플로우 적음. 뉴질랜드/미국 환율(~0.6050)은 RBNZ 정책 발표 앞두고 주목, 기준금리 2.25% 동결 전망, 시장도 동의. 전체 Newsquawk RBNZ Preview는 여기를 클릭. CAD는 CPI 발표 부진 후 약세 전환, 달러와 보합 마감. 헤드라인 Y/Y 2.3%(예상 2.4%), Trimmed Mean Y/Y 2.4%(예상 2.6%), Median Y/Y는 예상 2.5%와 일치. Oxford Economics는 보도 후 BoC가 2027년 초까지 정책금리 2.25% 유지 전망.