Newsquawk 데일리 유럽 오프닝 뉴스 - 2026년 6월 25일

미국 주식은 혼조세로 마감했다. 아시아태평양(APAC) 시장도 유사했으나, KOSPI(코스피)가 +5.9%로 선도했고 NQ(나스닥선물)가 +1.9%로 마이크론의 강한 실적(+18%)에 힘입어 두각을 나타냈다. 마이크론은 기대를 상회하는 실적과 강한 가이던스를 발표했으며, AI 중심 수요 급증, 메모리 가격 상승, 장기 고객 계약 체결로 이익을 봤다. DXY(달러지수)는 다소 약세를 보였고, 주요 통화는 대체로 제한적이었다. 일본은행 Tamura의 매파적 발언으로 JPY(엔화)에 일시적 지지세가 나타났다. 채권시장은 안정적이었으며, 미국 5년물 국채 입찰이 부진했음에도 UST는 영향이 없었고, 일본 20년물 입찰로 JGB는 상단이 제한되었다. 브렌트유는 미-이란 충돌로 인한 상승분을 모두 반납했다. 귀금속은 변동이 컸고, 비금속은 위험 선호에 맞춰 상승했다. 예정된 주요 일정으로는 독일 GfK 소비자신뢰지수(7월), 프랑스 소비자신뢰지수(7월), 스페인 1분기 GDP 확정치, 미국 5월 PCE, 1분기 GDP 확정치, 6월 20일 기준 실업수당청구, 5월 내구재, 시카고 연은 노동시장 지표(6월), 애틀랜타 연은 GDP(2분기), Banxico 정책 발표, 독일 재무부 3분기 발행 전망, ECB Lane & Cipollone, Fed Bowman, Williams & Goolsbee 연설, 영국·미국 발행물 공급 등이 있다. 상세한 주간 전망은 Newsquawk 주간 전망을 클릭. 이란 분쟁 미국 트럼프 대통령은 이란이 결코 핵무기를 갖지 못할 것이라고 거듭 밝히면서, 중동 평화를 이루겠다고 덧붙였다. 트럼프는 별도로 호르무즈 해협에서 발생하는 수수료는 용납할 수 없으며, 이란과의 협상은 잘되고 있다고 말했다. 또한 이란 전쟁 권한 투표는 무의미하다고도 했다. 트럼프 대통령은 이란이 큰 양보를 하고 있으며 협상은 매우 잘 진행되고 있다고 말했고, 이란이 자신이 원하는 모든 것에 동의하고 있다고 밝혔다. 이들은 반드시 그래야 한다고도 했다. 트럼프 대통령과 Louisiana의 Cassidy 상원의원은 수요일 의회 비공개 회의에서 이란 전쟁을 두고 날카롭게 충돌했다고 CNN이 소식통을 인용해 보도했다. 트럼프는 별도로 의원들과의 만남이 매우 좋았다고 말했다. 미국 상원 공화당은 격렬한 오찬 회의 후 트럼프 대통령을 달래기 위해 이란 관련 전쟁 권한 결의안을 50-47로 부결시켰다고 NYT가 전했다. 미 국무장관 Rubio는 호르무즈 해협이 개방되고 자유로워야 하며, 이란에 관한 기술팀이 이달 말 돌아올 것이라고 밝혔다. 또한 미국은 레바논이 헤즈볼라에 대응할 수 있도록 영토를 장악하도록 도울 것이라고 말했다. Al-Mayadeen 소식통은 점령군(군대) 철수 일정이 휴전 감시 및 양해각서(MoU) 1항 이행을 위한 방안에 따라 진행될 것이라고 전했다. 이란 외교부 대변인은 전쟁 종식 MoU와 관련한 미국의 상반된 발언들은 이란인의 불신 해소에 도움이 되지 않는다고 지적했다. 또한 나토 및 이탈리아, 루마니아를 포함한 회원국들은 미국 및 이스라엘이 이란에 저지른 범죄에 연루된 것에 대해 책임을 져야 한다고 밝혔다. IRGC 해군은 호르무즈 해협의 안전한 통과는 이란이 지정한 경로를 통해서만 가능하며, 선박 통과는 이란과의 조정이 필요하다고 밝혔다. 이스라엘 방송당국은 소식통을 인용해 이스라엘과 레바논 간 협상이 펜타곤에서 진행됐으며, 남부 레바논에서의 철수 개시를 논의하고 있다고 전했다. 일부 지역에서의 부분적 이스라엘 철수가 예상되지만, 남부 레바논 전체 철수는 이루어지지 않을 전망이다. Axios에 따르면, 화요일 워싱턴에서 열린 이스라엘과 레바논의 첫날 협상은 진전 없이 끝났으며 일부 항목에서는 오히려 후퇴가 있었다고 소식통이 전했다. 소식통에 따르면 일부 논의는 "흉했다"고 전했으며, 이스라엘도 이견을 인정했으나 분위기는 "쾌적했다"고 밝혔다. 미국 거래주식 미국 주식은 대부분 업종에서 상승하여 Breadth는 강했으나, 기술주 약세는 계속되어 주요 지수(SPX, NDX)가 마감에 소폭 하락하여 마이크론을 주목하게 했다. 주요 종목 뉴스로는 Cerebras(CBRS)가 예상되는 매출총이익률 하락에 19% 급락, Alphabet(GOOG)이 다우존스 지수에서 Verizon을 대체, OpenAI와 Broadcom(AVGO)이 LLM 최적화 인텔리전스 프로세서 공개 등이 있다. 기술주 위험회피, 에너지 가격 약세, 분기말 포트폴리오 리밸런싱 등으로 T-Notes는 전 구간에서 상승, 미국 10년 금리는 4.406%로 하락했다. 신규 주택 판매 부진과 5년 국채 약세에도 영향은 제한됐다. SPX -0.10% (7,358), NDX -0.43% (29,220), DJI +0.35% (51,854), RUT +0.37% (2,987) Micron Technology(MU): 메모리 제조업체인 마이크론 주가는 실적 및 가이던스 상향 발표 후 장외에서 거의 18% 상승했다. AI 중심의 메모리 수요 급증, 가격 상승, 장기 고객 계약 체결이 주요 요인. 3분기 조정 EPS 25.11(예상 20.57), 3분기 매출 414.56억 달러(예상 355.6억 달러), 조정 총이익률 84.9%(예상 81.9%), 전년 대비 39.0%에서 크게 향상. AI 수요 및 공급 부족으로 분기 매출이 4배 이상 증가. 마이크론은 302억 달러 현금성 자산 및 유가증권, 제한 현금으로 분기 종료. CEO는 메모리 및 스토리지 부족이 상당 기간 해소되지 않을 것으로 고객들이 인식하고 있으며, 업계 공급은 2028년에야 점진적으로 개선될 것으로 예상한다고 말했다. FY27 이후에도 타이트한 시장이 지속될 것으로 전망하며, 수요 대비 공급이 언제 따라잡을지 가시성이 없다고 설명. 데이터센터, 자동차업체와 16건의 장기 고객 계약을 체결, 220억 달러의 재정적 약정 확보, 7월 지급 예정인 0.15의 배당금 발표. 4분기 조정 EPS 31.00(예상 25.50), 4분기 매출 500억 달러(예상 429.15억 달러), 4분기 CAPEX 100억 달러로 전망. FY27 영업비용은 약 10억 달러 증가 전망, FY27 CAPEX는 270억 달러로 예상. 상세 요약 보기. 주요 헤드라인 Fed(연준)는 32개 대형 은행이 최근 스트레스 테스트상 심각한 경기침체 상황에도 대출을 이어갈 수 있는 양호한 자본상황이라고 발표했다. 이들 은행은 가상 손실 7,000억 달러 이상을 흡수했으며, 자본은 1.6%포인트만 감소해 최소 요건을 상회했다고 밝혔다. 또한 연준은 자본 수준을 당분간 유지한다는 계획을 재확인했으며 2027년 테스트 이후 새로운 스트레스 자본 버퍼를 설정할 예정이다. 뉴욕 연은 MM 부문 Marchioni 국장은 풍부한 지급준비금 체계에 관한 FOMC의 새로운 문구를 정책 변경으로 볼 수 없으며, 연준이 지급준비금 관리에 유연성을 유지한다고 강조. 트럼프 미국 대통령은 저금리가 필요하다고 밝혔고, 수요일 석유기업들과 만나 기름값 인하가 충분치 않으며, 폭리를 취할 경우 곤란을 겪게 될 것이라 경고했다. 트럼프 행정부는 의회에 876억 달러의 추가 예산을 요청했다. APAC 무역/주식 APAC 주식은 혼조세이나 대체로 긍정적 흐름이었고, KOSPI가 강한 상승세를 주도했다. 이는 마이크론 실적 호조 이후 기술주와 나스닥 선물 반등 덕분이었다. ASX 200 지수는 광산, 소재, 에너지주 약세로 하락했고, 호주 고용지표(전체+4.03만)는 예상을 상회했으나 대부분이 시간제 일자리 증가에 기인해 투자심리에 영향을 주지 못했다. 니케이225는 기술주 반등, 유가 하락에 힘입어 72,000선을 회복했다. 일본은행 매파 Tamura의 금리 인상 촉구 발언에도 시장은 영향을 받지 않았다. KOSPI는 삼성전자와 SK하이닉스 급등에 힘입어 시장을 능가했으며, SK하이닉스는 미국 IPO 계획으로 두자릿수 상승률을 보였다. 홍콩 및 상하이종합지수는 뚜렷한 모멘텀 없이 혼조세를 보였다. 홍콩은 광산주, 하이퍼스케일러 약세(Alibaba 포함, Anthropic이 미국 당국에 인공지능 모델 불법 접속 의혹 제기)로 하락했다. 미국 주식선물은 마이크론의 실적 호조에 나스닥 선물이 상승을 주도하며 반등했다. 유럽 주식선물은 Euro Stoxx 50 기준 현물시장 종가 대비 0.1% 오르며 소폭 오름세로 개장을 예고했다. 수요일 현물시장은 0.3% 하락했다. FX DXY는 주식 변동성 증가와 함께 어제 상승한 뒤 소폭 하락, 지정학 이슈/지표 발표를 앞두고 가격 움직임이 제한됐다. EUR/USD는 한 해 동안 1.1400 아래까지 꾸준히 후퇴하다 약간 반등했다. GBP/USD는 1.3200 이하로 하락했다가 일부 손실을 만회했으나, 관련 뉴스 부재와 지표 부족으로 반등은 제한됐다. USD/JPY는 161.00부근에서 머물렀으며, Tamura의 추가 금리 인상 언급(지난주 BoJ 회의에서 테이퍼링 일시 중단에 반대) 이후에만 일시적 하락세를 보였다. 호주달러·뉴질랜드달러는 최근 원자재 약세와 혼합된 위험선호에 힘을 받지 못했고, 호주 고용 호조에도 의미 있는 반응은 없었다. PBoC는 USD/CNY 기준환율을 6.8209로 고시(예상 6.8048, 이전 6.8195) BoC 의사록에 따르면, 이사진은 통화정책의 기민한 대응 필요성에 동의했다. 만약 인플레이션 압력 확산이 나타난다면 추가 긴축이 필요하다고 보았으며, 미·멕·캐 협정(USMCA) 협상 악화가 캐나다 일자리·투자에 광범위한 영향이 있을 수 있다고 삼았다. 채권 미 10년물 UST 선물은 전날 유가 급락, 주식 하락에 힘입어 상승한 뒤 숨고르기에 들어갔으며, 5년물 부진 입찰과 추가 공급 발표에도 영향은 감지되지 않았다. Bund 선물은 야간에 최근의 상승폭을 유지하며 127.00선을 상회, 투자자들은 독일 소비자신뢰지수 등 주요 지표를 주목한다. 10년 JGB 선물은 개장 후 변동성이 있었으나, 매파 Tamura가 BoJ의 정책금리를 중립수준에 근접시켜 이후 급격한 금리 인상 위험을 피해야 한다고 말하며, 내년도 테이퍼링 정지 결정에 반대 투표했으며, 채권 보유 잔고를 조속히 정상화해야 한다고 언급. 또한 20년 JGB 입찰(낮은 응찰률, 높은 낙찰가격)로 상승세는 제한. 원자재 원유 선물은 계속 압력을 받으며 WTI가 70달러 밑으로, 브렌트는 이란 전쟁 프리미엄을 모두 반납했다. 호르무즈 해협 통행은 늘고 있으며, 미 에너지장관 Wright는 최근 24시간 동안 약 72척(2,000만 배럴)이 해협을 통과했으며, 이란이 심은 기뢰로 정상회복이 일부 지연 중이라고 밝혔다. 한국 선박 5척도 해협을 빠져나갔다고 한다. 미국 Wright 에너지장관은 24시간 내 72척 2,000만 배럴이 호르무즈 해협을 빠져나갔으며, 이란 기뢰로 인해 원유 정상흐름 복귀가 지연되고 있다고 했으며, 향후 이란이 해협을 차단할 능력이 없을 것이라고 강조했다. 이란과의 합의가 없어도 미국이 원유 흐름을 보장하겠다며 수 주 이내 정상복귀 가능성을 언급. 또한 베네수엘라 원유 수출이 이번 행정부에서 2백만 BPD 도달 가능성, SPR(전략비축유)이 창의적 방법으로 5억 배럴 충전될 수 있다고 밝혔다. 한국 선박 5척이 호르무즈 해협을 빠져나감. 이란은 6월 15일부터 4,000만 배럴의 원유를 수출했다고 TankerTrackers가 집계. 이라크는 West Qurna 2 유전(생산능력 48만BPD) 생산 중단 명령을 내렸으며, 이라크 총리는 생산능력 및 인구에 맞춰 OPEC이 산유량을 늘려야 한다고 밝혔다. 러시아는 이 달 서부 항구에서 기록적인 270~280만BPD 원유를 수출할 전망(관계자 3인). 금 현물은 4,000달러/온스 부근에서 변동세를 이어갔으며, 달러 강세·금리 인상 기대가 이어졌다. 구리 선물은 위험선호 심리와 함께 전일 저점에서 점진적 반등을 보임. 크립토 비트코인은 61,000달러 아래로 하락 후 대부분 횡보. 아시아-태평양 주요 헤드라인 일본은행 Tamura 위원은 BoJ의 정책금리를 중립수준(약 2%)에 근접시켜 이후 급격한 금리인상 위험을 피해야 하며, 몇 달에 한 번씩 정책금리 인상을 주장했다. 또한, 물가 상방 위험이 더 현실화될 경우 인상 속도를 높이거나 더 큰 폭으로 올려야 하며, 내년 테이퍼링 중단 결정에도 반대표를 던졌다. BoJ 보유채 정상화도 최대한 신속히 진행해야 한다고 강조. 일본 정부는 로이터 보도에 따르면 경제 청사진에 민간수요 뒷받침을 위한 적절한 통화정책 촉구가 포함될 예정. 데이터 요약 호주 5월 고용 변화 +40.3K (예상 +30.3K, 이전 -18.6K) 호주 5월 정규직 고용 변화 +5.2K (이전 -10.7K) 호주 5월 실업률 4.4% (예상 4.4%, 이전 4.5%) 호주 5월 경제활동 참가율 66.7% (예상 66.8%, 이전 66.7%) 지정학/기타 미국 국무부는 타이완 동쪽 해역에서 중국 해경선이 상업선박을 괴롭혔다는 보도에 우려를 표함. 글로벌 USGS는 베네수엘라 해안 인근에서 규모 7.1의 지진이, 이어 같은 해역에서 7.5 규모의 두 번째 지진이 발생했다고 발표했다. NYT에 따르면, USGS는 이번 지진이 대규모 참사로 이어질 수 있으며 사망자 추정치가 1,000명을 넘을 수 있다고 경고했다. EU/영국 주요 헤드라인 영국 최대 노조 2곳은 Andy Burnham이 Ed Miliband를 재무장관으로 지명하지 말 것을 압박하고 있는데, 이는 그의 북해석유 정책이 업계 일자리에 악영향을 미쳤기 때문이라고 FT가 전함.