[시장 분석] 에너지 가격 상승으로 인해 전반적인 분위기가 악화되며 유럽 증시 전반 하락

유럽 증시(STOXX 600 -2.4%)는 전반적으로 상당한 하락세를 보이며 거래되고 있으며, 걸프 지역 주요 산유국들이 생산을 감축함에 따라 글로벌 성장세가 둔화되고 있다. FTSE 100(-1.8%)는 부진한 시장 속에서 상대적으로 선전을 하고 있는데, 이는 석유 대기업들(Shell +2.1%, BP +1.2%)이 지수 내 손실을 제한하고 있기 때문이다. SMI(-2.7%)는 Genetech의 persevERA 유방암 연구가 진행기간 무진행 생존율에서 통계적으로 유의미한 개선의 1차 목표를 달성하지 못한 후 Roche(-5.2%)의 손실 영향으로 가장 부진하다. 업종별로 모두 하락세를 보이고 있으며, JPMorgan이 여러 유럽 채굴주에 대한 투자의견을 하락 조정하고 중동 지역의 긴장이 금속 가격에 악영향을 미칠 수 있다고 경고한 이후 기본자원(-4.0%)이 가장 큰 하락폭을 기록했다. 기술(-3.1%)과 산업재 및 서비스(-3.3%)도 업종 내 하위권에 위치하고 있다. 에너지(-0.2%)는 브렌트유가 배럴당 USD 120에 근접하면서 예상대로 업종 중에서는 가장 선방하고 있다. 오늘 시장에서는 석유 생산업체들을 제외하고는 긍정적인 부분을 찾기 어렵다. 다만 Nexi(+3.3%)가 상당한 상승세를 기록했지만, 이는 지난주 실적 부진으로 주가가 약 20% 급락한 이후의 반등으로 보인다. 이탈리아 방산 대기업 Leonardo(1.5%)도 Barclays가 투자의견을 동등 비중에서 비중 확대(overweight)로 상향 조정한 덕분에 소폭 상승 중이다. 미국 주식선물(ES -1.4%, NQ -1.6%, RTY -2.6%)도 유럽 증시를 따라 하락 중이며, RTY는 에너지 비용 상승과 연준의 금리 인상 가능성이 중소기업에 미치는 영향으로 가장 큰 하락폭을 보이고 있다. 이란 전쟁이 시작된 이후 주식 시장의 변동성이 크게 높아졌다. FVS-VSTOXX 선물은 32에서 거래되고 있으며, 이는 Euro Stoxx 50이 2% 움직인다는 것을 의미한다. 미국 VIX 지수는 현재 34로 유럽 지수보다 더 높게 거래되고 있다. 이러한 수준은 2025년 4월 초 'Liberation Day' 관세 이후 처음이다.