Newsquawk 유럽 마켓 랩 - 2026년 4월 30일

유럽 증시는 약세로 출발했으나, 세션이 진행됨에 따라 손실을 만회했고 유가가 하락했다. Axios와 CNN은 미 중부사령부가 목요일에 트럼프에게 이란 군사 옵션을 브리핑할 것이라고 보도했다. ECB와 BoE는 예상대로 금리를 동결했고, 향후 정책은 중동 사태 전개에 달려 있다고 단서를 달았다. 일본 관료들의 구두 개입과 니케이의 환시개입 보도에 따라 엔화가 강세를 보였다. 주식 유럽 주식 – 유럽 증시(STOXX 600 +1.1%)는 약세로 출발했으나, 유가 하락과 세션 진행에 따라 손실을 만회했다. FTSE 100(+1.5%)과 AEX(+1.1%)가 선전한 반면, FTSE MIB(+0.4%)는 상대적으로 손실이 적었다. 초기 하락은 Axios의 미 중부사령부가 트럼프에게 이란 군사 옵션을 브리핑할 것이라는 보도에 따른 것이었다. ECB와 BoE의 금리 결정은 중동 정세에 대한 많은 단서로 인해 주가에 큰 영향을 주지 못했으며, 오늘은 에너지 가격과 동조하는 움직임을 보였다. 유럽 업종 – 업종별로는 하락에서 대체로 상승으로 전환. 골드 가격 상승과 Glencore의 구리 생산 19% 증가 보고로 기본자원이 강세. United Utilities의 우수한 실적과 증자로 유틸리티도 상승. 미디어와 자동차는 부진. 자동차 업종은 Stellantis의 관세 조정 후 실적 부진이 영향. 미국 주식 – 미국 주가지수 선물은 상승 쪽으로 소폭 강세. 에너지 가격 움직임 전에는 실적이 흐름을 주도: Qualcomm, Google, Amazon은 강세, Microsoft와 Meta는 하락 출발. Microsoft와 Meta 하락은 견조한 성장에도 불구하고 AI 관련 자본적 지출 증가 우려 때문. Qualcomm은 실적 호조와 예상보다 빠른 하이퍼스케일러 출하로 급등. FX 유럽 오전과 미국 세션 초반 동안 USD/JPY가 가격 변동을 주도. Katayama 발표 전 160.60에서 Mimura 발언 후 최저점 155.55까지 하락. 일부 데스크에서는 Mimura의 "시장 전방위 관찰" 발언이 브렌트유 가격 하락으로도 이어졌다고 언급, 이는 크로스자산에 영향을 줄 수 있음. 니케이 기사에 따르면 일본 정부 관계자가 환시개입을 확인. 이 기사에는 별다른 변동 없음. 일본 총리 Takaichi도 발언, 이란 대통령과의 통화 후 일본 연관 선박의 해협 통과 보장 노력했다고 밝혀, 유가 하락 및 엔화 강세에 기여. 또한 CHF도 JPY 강세 덕분에 상승, USD 대비 0.7% 상승. BoE 결정은 대체로 컨센서스와 일치. 8-1 분할은 중간 예상과 부합. 발표 후 약간의 비둘기파 반응, 이는 연준 이후 더 매파적 분할 기대가 후퇴한 데 따른 것으로 보임. 시나리오 A는 일정 기간 동결 시사를 의미. 대부분의 정책입안자들이 현재 동결이 가장 적절하다고 판단, 충격의 크기 및 지속기간, 2차 파급효과 정보를 기다린다는 입장. Bailey는 현재 시나리오 B(시장금리, 에너지시장 기대와 대체로 일치)에 무게를 두나 2차 효과는 약간 낮으며, 시나리오 C(더 강한 통화정책 필요)에도 일부 무게를 둔다고 언급. Pantheon Macro는 BoE 금리 인상 전망을 2026년 2회(종전 1회)로 상향. ING는 이번 회의 후, 6월 인상 쪽으로 선회(기존엔 2026년 긴축 없음). 파운드와 길트는 기자회견 내내 비둘기파적 기조. 하지만, ECB 발표 후 EUR 약세로 EUR/GBP 매도세가 0.8650 지지선에서 멈추며 파운드 하락분은 소거. ECB도 예상대로 금리 동결, 데이터 의존적·회기별(미팅별) 가이드라인을 유지, 이는 초기 비둘기파적 반응의 원인. 기자회견에서 Lagarde는 "오늘 금리 인상 논의함"을 강조, 인플레이션 및 성장 리스크에서 직전까지 사용해온 "기울어졌다(tilted)"라는 표현도 생략. 일본이 외환시장에 개입했다는 보도가 니케이에 나왔고, 정부 관계자가 니케이에 개입 사실을 확인. "정부와 일본은행이 다시 엔화를 매수해 달러 대비 155엔대로 강세를 유도했다." 채권 기준금리는 에너지 가격 상승 신호와 함께 약세로 유럽 세션을 출발. 간략히 보면, Axios 보도에서 미 중부사령부가 트럼프 대통령에게 이란 옵션을 새롭게 브리핑할 예정이라는 소식이 나옴. 이후 유가가 하락세로 전환되며 채권가격이 저점에서 반등. 이후엔 중앙은행 발표와 미국 데이터에 시장 주목. BoE부터 시작, 금리 동결 결정. Pill만 25bp 인상 주장으로 소수의견. 발표 직후 길트에서 소폭 비둘기파적 반응, 보다 매파적 기대 일부 청산. 이후 Bailey 기자회견에서 특별한 명확성은 없었음(자세한 내용은 BoE 섹션). 이어서 ECB도 금리 동결, 코멘트는 현 불확실성 속 대응 자세 강조. 반면 인플레이션 상방 리스크가 커졌다는 점은 언급. 이 결정으로 Bunds가 오후 거래에서 빨간불에서 벗어나 고점(125.29, 저점 124.90)에 다다름. 길트와 미 국채도 동반 상승. 그러나 기자회견에서 Lagarde는 금리 인상 논의를 밝혔다고 하면서 Bunds에 경미한 압력. (세부는 ECB 섹션 참조) 미국 데이터에서는 연율 GDP 2%(예상 소폭 하회), 3월 핵심 PCE 3.2%(예상치 부합). 실업수당 청구건수는 189k로 200k 이하로 하락, 예상(215k) 대폭 하회 – 노동시장이 여전히 견고하다는 신호. 결과적으로 발표 후 혼조 양상이나, 곧 상승세 우위로 전환. 조금 더 상세히 요약하자면, 미 국채는 110-07+~110-21+ 범위 중 상단 마감 예정. Bunds도 오후 빨간불에서 탈출해 125.29 고점 접근. 길트는 EU 세션 당일 +44 틱, 85.90~86.95 상단에서 마감 예정. Meta Platforms(META)는 6부문 부채 발행으로 최대 250억 달러 조달 계획. 상품 원유 – 미-이란 긴장 고조와 완화 노력 지연으로 원유는 초기 상승. 미국의 봉쇄 지속이 핵심, 워싱턴은 타격, 호르무즈 개입, 우라늄 압수 등 새로운 군사 옵션도 검토. 그럼에도 명확한 촉매 없이 가격 하락, 일본과 인도가 해협 통과 보장 뉴스 영향, 한편 이란은 계속 강경한 발언. CNN 소식통은 트럼프가 이란과의 합의를 원한다는 점, 추가 군사공격은 피하고자 함을 내부적으로 오래전부터 밝혀왔다고 전함. WTI는 103.50~110.93달러 범위 하단, 7월물 브렌트는 107.07~114.70달러 범위 하단에서 거래. 천연가스 – 네덜란드 TTF는 초반 소폭 상승, 49유로/MWh 저항 잠깐 돌파 후 47유로/MWh 이하로 하락 전환. 귀금속 – 일본 개입 경고 후 USD 약세(엔화 강세) 및 원유 가격 하락 속에서 귀금속이 오름세. 금 현물은 전일 고점 돌파, 4,539~4,647.05달러/온스에서 거래. 비철금속 – USD 약세와 중국 강한 지표(예상 상회 RatingDog, NBS 제조업 PMI)로 비철금속은 강세. 3M LME 구리는 12,977.97~13,145달러/톤 범위. 러시아 Novak 부총리는 글로벌 원유시장이 앞으로도 당분간 혼란이 이어지고, 안정까지 수개월 소요될 것이라고 Interfax에 언급. 뱅크오브아메리카는 알루미늄 가격 4,000달러/톤 전망 시점을 2027년 2분기에서 2026년 4분기로 앞당김; 구리광 공급은 여전히 타이트, 올해·내년 공급 부족 지속 전망, 구리가 점진적 15,000달러/톤 상회할 것으로 예상. 인도의 4월 금 수입은 30년 만에 15톤(1년 전 35톤)으로 급감할 전망(소식통). 씨티는 금 가격 목표 0-3개월 4,300달러/온스, 6-12개월 5,000달러/온스를 유지; 중동 불확실성으로 인한 단기 매도 압력도 클 것. OMV(OMV AV) CEO는 "모든 계약 고객에 충분한 항공유 공급 가능". 캘리포니아 휘발유 가격, 2023년 이후 처음 6달러/갤런 돌파(Bloomberg). IEA Birol은 원유 가격 120달러/배럴 이상은 많은 국가에 압박 가중. 오만 유종 OSP는 6월물 104.73달러/배럴(5월 124.05달러 대비 하락). 일본 총리 Takaichi, 새해까지 납사 공급 확보 발표 예정(니케이). 러시아 Novak 부총리는 OPEC+가 5월 3일 회의에서 글로벌 원유시장 공급 가능성 평가 예정(IFX). 중국, 일부 정유사에 아시아 구매자 대상 연료 수출 허용 방침 보도. 러시아 Tuapse 정유소 화재 진압 완료(지역 주지사). 러시아 Novak 부총리는 UAE 탈퇴가 가격 전쟁 의미는 아니며, OPEC+ 탈퇴 계획 없음을 재확인(IFX), OPEC+는 협력 지속. 유럽 경제 지표 EU 예치금리 2.00%(예상 2%, 이전 2.0%, 저 2%, 고 2.25%). EU 마진대출금리 2.4%(예상 2.4%, 이전 2.4%). EU 인플레이션 연율 속보치(4월): 3.0%(예상 2.9%, 이전 2.6%); 서비스 3.0%(이전 3.2%). EU 실업률(3월) 6.2%(예상 6.2%, 이전 6.2%). EU Super Core 인플레이션 연율 속보치(4월) 2.2%(예상 2.1%, 이전 2.3%); 코어 2.1%(예상 2.3%, 이전 2.2%). EU GDP 성장률 연율 속보치(1분기) 0.8%(예상 0.8%, 이전 1.2%). EU 인플레이션 월간 속보치(4월) 1%(이전 1.3%). EU GDP 성장률 분기 속보치(1분기) 0.1%(예상 0.2%, 이전 0.2%). 영국 BoE 기준금리 결정 3.75%(예상 3.75%, 이전 3.75). 이탈리아 인플레이션 연율 잠정치(4월) 2.8%(이전 1.7%). 이탈리아 인플레이션 월간 잠정치(4월) 1.2%(예상 0.6%, 이전 0.5%). 이탈리아 실업률(3월) 5.2%(예상 5.3%, 이전 5.3%). 이탈리아 GDP 성장률 연율 잠정(1분기) 0.8%(이전 0.8%). 이탈리아 GDP 성장률 분기 잠정(1분기) 0.2%(예상 0.1%, 이전 0.3%). 독일 GDP 성장률 연율 속보치(1분기) 0.3%(이전 0.4%). 독일 GDP 성장률 분기 속보치(1분기) 0.3%(예상 0.2%, 이전 0.3%). 독일 실업률(4월) 6.4%(예상 6.3%, 이전 6.3%). 독일 실업자 수(4월) 3,006,000명(이전 2,977,000명). 독일 실업 변화(4월) 2만 명(예상 5천 명, 이전 0명). 독일 수입물가 M/M(3월) 3.6%(예상 3.3%, 이전 0.3%). 독일 소매판매 M/M(3월) -2.0%(예상 -0.6%, 이전 -0.6%). 독일 소매판매 Y/Y(3월) -2.0%(이전 0.7%). 독일 수입물가 Y/Y(3월) 2.3%(이전 -2.3%). 스페인 GDP 성장률 연율 속보(1분기) 2.7%(이전 2.7%). 스페인 GDP 성장률 분기 속보(1분기) 0.6%(예상 0.5%, 이전 0.8%). 프랑스 생산자물가지수 연율(3월) 0.2%(이전 -2.4%). 프랑스 소비자물가 HICP(4월 잠정): 2.5% Y/Y(예상 2.3%, 이전 2.0%); 1.2% M/M(예상 0.9%, 이전 1.1%). 프랑스 인플레이션 월간 잠정(4월) 1%(예상 1%, 이전 1%). 프랑스 인플레이션 연율 잠정(4월) 2.2%(이전 1.7%). Insee: "에너지 가격 급상승(+14.2%/년, 3월+7.4%)이 인플레이션 주도, 특히 석유제품." 프랑스 민간 비농업 고용 분기(1분기) -0.1%(이전 -0.1%). 프랑스 생산자물가 월간(3월) 2.0%(이전 -0.2%). 프랑스 GDP 성장률 연율(1분기) 1.1%(이전 1.2%). 프랑스 가계소비 월간(3월) 0.7%(예상 0.7%, 이전 -1.4%). 프랑스 GDP 성장률 분기(1분기) 0.0%(예상 0.2%, 이전 0.2%). 노르웨이 등록 실업률(4월) 2.10%(이전 2.2%). 스위스 KOF 선행지표(4월) 97.9(예상 96, 이전 96.1). 주요 헤드라인 독일 총리 Merz: 독일은 충분한 에너지 공급업체 보유. POLITICO(영국 정부 인용): 5월 8일은 총리에게 위기의 순간 될 듯; 장기 비판자, 예상보다 결과 나쁘면 Starmer 총리 사임 공개 요구할 것 예고. 무역/관세 미 백악관 대변인: 트럼프 행정부, 232 및 301관세 검토 재확인. 중국 부총리 He Lifeng, USTR Greer와 통화; 솔직하고 심도 있는 교류, 이견 관리 및 협력 강화 합의. 중앙은행 BoE BOE 성명: 8-1 투표로 기준금리 3.75% 동결(예상 9-0); Pill은 25bp 인상(4%) 주장. 투표: Bailey, Breeden, Dhingra, Greene, Lombardelli, Mann, Ramsden, Taylor가 3.75% 유지, Pill은 4% 인상 주장. BoE 총재 Bailey(회의 후 성명): 중동 갈등이 경제에 심각한 영향. 정책 방향: 향후 진로는 에너지 충격 크기·지속성에 달림. 갈등 장기화 시 영향 악화. 장기간 고유가는 기준금리 인상 유발. 금리 동결 이유: 1) 활동 약화→2차 효과 완화, 2) 2차 효과 불확실. Bailey: 현재 금리 곡선이 잘못됐다고 생각하지 않는다. Bailey(Q&A): '금리 인상 준비하라는 메시지냐'는 질문에 아니라고 답, 오늘은 적극적 동결. ECB ECB 성명: 예상대로 동결, 현 불확실성에 대응할 준비 완료. 금리: 주요 3개 금리 모두 동결. 예치금리 2.00%(예상 2.00%), 주요 리파이 금리 2.15%(예상 2.15%), 마진대출금리 2.40%(예상 2.40%). 가이던스: 특정 경로 사전 약속 없음. ECB 정책입안위는 데이터 의존, 회기별 접근 법. 금리는 인플레이션 전망, 수급리스크, 경제 및 금융 데이터, 하방인플 내재 등 전반에 따라 결정. 2% 안착 위해 모든 수단 동원 가능. 시장 동향 심각 위협시 '전송 보호 수단' 가동 가능. ECB 총재 Lagarde(회의 후): 신규 정보는 인플레 전망과 대체로 일치, 인플레 상방·성장 하방 리스크 심화. 정책기조: 불확실성 대응 능력 충분. 데이터/회의별 접근 재확인. ECB, 특정 금리경로 약속 없음. 전망은 매우 불확실, 중동 사태 지속기간 및 인플레 영향에 달림. 결정은 인플레 전망 및 연관 리스크, 내재 인플레, 통화정책 전달 효과에 따라. Lagarde(Q&A): 6월 인상 가능성 질문에, 기준 시나리오 1 또는 2에 근접 했는지 확증 못함, 단 기준선과 멀어지는 중. 이번 결정은 정보 부족 속 내린 '정보에 근거한 결정'. 긴 토의 있었고, 주요 데이터는 예상과 부합하지만 불확실성. 다음 회의(6주 후)에 재논의 필요. Lagarde(Q&A): 오늘 결정은 만장일치, 오늘 금리 인상 논의함. 일부 이사들은 양측 주장도 있었음. 기타 백악관 NEC 국장 Hassett: 파월 연준의장과의 사전 논의 여부 언급 못함, 파월 발언에 실망. BoJ, 5월 국채매입 기존과 동일 유지. BoJ 전망 리포트: 약엔이 다양한 재화·서비스 가격을 올려 근원 소비자 인플레 부추긴다; 약엔 충격 효과가 유가 충격보다 더 큼. "...엔화 약세는 임금 상승과 이익률 개선으로 GDP디플레이터 상승 유도, 유가 상승 충격은 이익률·임금 압박으로 GDP디플레이터를 하락시키는 경향...현재 국면에선 두 충격이 동시 발생할 수 있다..." 지정학/중동 백악관 게시: "[이란]이 '핵무기 절대 불가'에 동의하지 않는 한 결코 합의 없다". 이란 제안은 단계적 긴장완화, 협상 및 레드라인 포함, 현재 가장 큰 전장은 협상 계속 의지. 전문가 인용: "미·이스라엘 군 배치 지속돼도 양측 모두 전쟁 대신 협상 지향". "미국과 이란 간 불신이 가장 큰 장애, 이란은 합의 시 실행 보장 추구.". "이란 방안은 단계별·첫 단계는 적대행위 중단, 호르무즈 해협 개방, 해상 봉쇄 해제 등.". "미국의 제한적 타격 시나리오도 대두, 하지만 현재는 협상 지속이 초점." 미국 트럼프 대통령, 목요일 이란 군사옵션 관련 펜타곤 브리핑 예정(CNN 보도). 최근 측근에게 미 해상봉쇄 계속 유지 희망 밝혀, 호르무즈 해협 장기 봉쇄 포석 마련, 군사공격보단 이란과 합의 선호(소식통). 이란 주러시아 대사: "공격 시 단호히 저항할 것"; "평화적 핵에너지는 합법적 권리"(Press TV). 이란 국회의장 Ghalibaf: 호르무즈 해협을 통제함으로써 이란과 이웃들이 미국 부재의 자유로운 미래를 누릴 것. 이란 최고지도자 SNS: "이란은 적의 호르무즈 해협 악용 끝장낼 것". 미 고위관료: 미 백악관, 내일 이란 전쟁 재승인 시한을 앞두고 의회와 '활발한 소통' 중(백악관 기자 Datoc). "대통령이 재승인 요청할지 여부는 아직 미정..." 이란 대통령 Pezeshkian, 일본 총리 Takaichi에 워싱턴이 행동을 바꾼다면 외교 지속 용의 표명. 이란 해군 부조정관: 미국은 이란 영해에 근접 감히 못한다(Nournews). 파키스탄, 해상봉쇄 중 이란 수송 위해 6개 육로 개방, 육상 통로 공식 가동(Nour News). 이란 최고지도자 Khamenei: 미사일·핵기술은 국경만큼 엄격히 지킬 것. 트럼프 대통령, 교착 해소 위해 대규모 군사작전 검토 중(Semafor 보도). 이란은 해상봉쇄에도 불구, 여전히 원유 적재·수출 중(IRIB News). 헤즈볼라 정치위원회 부의장: "이스라엘 침략 참을성 한계, 이란과 무관. 저항은 레바논 전역 해방까지 멈추지 않을 것". 이란 대통령: 해상봉쇄 및 이란 대상 제한 시도는 "실패할 것", Fars 보도. 이란 부통령: 역내 수자원 안보는 협상대상 아님(알자지라). 이란 의원 Mottaki: 해상봉쇄는 전쟁 선포, 전투원들이 조만간 군사행동에 나설 수 있다고 주장. 민주당 상원의원 Schiff, 이란전쟁 전쟁권 결의안 상정해 상원 투표 추진 중(Semafor 보도). 공화당 다수는 즉각적 적대 종식 요구 결의안에 반대 전망, 단 Rand Paul만 실제로 반대 투표, 더 넓은 공화당 전쟁 피로 확산(Semafor 언급). 이란 해군사령관: 이슬람 공화국은 곧 적을 겁먹게 할 신무기 공개 예정(IRNA 보도). 호르무즈 해협은 아라비아해로부터 폐쇄했다고도 밝혀. 미국이 이란 선박 나포는 '해적'이자 '인질극'이라고 규탄. 러시아-우크라이나 러시아 대변인 Peskov: 우크라이나로부터 휴전 답신 기대 중. 크렘린 대변인 Peskov: 푸틴-트럼프, 갈등 해소 중재 지속에 합의, 추가 회담 일정은 아직. 우크라이나 대통령 Zelensky: 휴전 제안엔 항상 열려 있다. 우크라이나 정보기관: 러시아 페름 Lukoil 정유시설 타격. Zelensky 대통령: 러시아 휴전 제안 세부, 미측에 설명 요구할 것; 우크라이나 입장은 장기 휴전 제안. 러시아 Tuapse 정유소 화재 진압 완료(지역 주지사). 북미 주요 뉴스 트럼프 대통령, 오늘 트럼프IRA.gov 설립 행정명령 서명 예정(Semafor 보도). 2027년 1월까지 미재무부에 해당 사이트 개설 지시. 직장연금 없는 근로자를 위한 벤처 민간연금상품 가입 허용. 저소득 근로자(연 35,000달러 미만)에 최대 1,000달러 매칭하는 Saver's Match 통합. 북미 경제 지표 미 PCE 가격지수 연율(3월) 3.5%(이전 2.8%). 미 개인소비 월간(3월) 0.9%(예상 0.9%, 이전 0.4%). 미 PCE 가격지수 월간(3월) 0.7%(이전 0.4%). 미 개인소득 월간(3월) 0.6%(예상 0.3%, 이전 -0.1%). 미 실질 개인소비 월간(3월) 0.2%(이전 0.1%). 미 핵심 PCE 가격지수 월간(3월) 0.3%(예상 0.3%, 이전 0.4%). 미 고용비용-복리분기(1분기) 1.20%(이전 0.7%). 미 고용비용-임금분기(1분기) 0.80%(이전 0.7%). 미 고용비용지수 분기(1분기) 0.9%(예상 0.8%, 이전 0.7%). 미 실업보험 청구(4/18) 178.5만 건. 미 실업보험 4주 평균(4/25) 20.75만 건. 미 실질 소비자 지출 분기(1분기 잠정) 1.6%(이전 1.9%). 미 GDP 성장률 분기(1분기 잠정) 2.0%(예상 2.1%, 이전 0.5%). 미 핵심 PCE 가격지수 연율(3월) 3.2%(이전 3%). 미 신규실업보험(4/25) 18.9만 건(예상 21.5만, 이전 21.4만, 저 19.9만, 고 22.5만). 미 GDP 판매 분기(1분기 잠정) 1.6%. 미 PCE 가격 분기(1분기 잠정) 4.5%. 미 GDP 디플레이터 분기(1분기 잠정) 4.5%(예상 3.9%, 이전 3.7%). 미 핵심 PCE 분기(1분기 잠정) 4.3%(이전 2.7%). 캐나다 주간평균임금 연율(2월) 3.4%(이전 2.0%). 캐나다 GDP 월간 잠정(3월) 0.4. 캐나다 GDP 월간(2월) 0.2%(예상 0.2%, 이전 0.1%). 아시아-태평양 주요 헤드라인 일본 재무상 Katayama: 외환시장 결단 조치 임박; "외환에 대해 단호한 조치의 시점 가까워져"; 이전부터 대담한 외환개입 가능성 언급; 연휴 중에도 동향 주시. 일본 외환수석 Mimura: 개입 전 최후 경고; 투기적 움직임 확대; 단호한 조치 임박; 외환시장 투기 움직임 감지, 전방위 시장 모니터링 중. 주요 아태 지표 일본 소비자신뢰(4월) 32.2(예상 33.1, 이전 33.3). 주요 글로벌 주식 헤드라인 미 FDA는 Semaglutide(NOVOB DC), Tirzepatide(LLY), Liraglutide(NOVOB DC)를 503B 원재료 목록에서 제외 제안. 오만 술탄, 인공지능 전용 경제특구 신설 법령 발령 보도.