Newsquawk 미국 시장 마감: 미/이란 합의 진전 없자 위험 회피 심리 확대

스냅샷: 주가 하락, 국채 하락, 유가 하락, 달러 상승, 금 하락. 후방 관점: 트럼프는 이란에 또 한 번의 타격을 가해야 할 수도 있지만 아직 확실하지 않다고 언급; 트럼프, 이란 관련 일정에 대해 2-3일, 어쩌면 다음 주 초까지라고 언급; WSJ, 중재자들이 미/이란 협상에서 거의 진전이 없다고 보도; 영국 실업률 예상 외로 상승; 캐나다 인플레이션 기대 이하로 부진; 일본 가타야마 재무상, 환율시장 단호한 조치 준비돼 있다고 언급; 구글, 비디오 생성 및 편집용 Gemini Omni AI 모델 공개. - 예정: 데이터: 중국 LPR(5월), 독일 PPI(4월), 영국 인플레이션 보고서(4월), EU 인플레이션 확정치(4월), 뉴질랜드 무역수지(4월). 이벤트: FOMC 의사록(4월), 일본은행 채권시장 설문조사(5월). 연설자: 미국 트럼프 대통령; 연준 Paulson, Barr; 영란은행 Bailey, Breeden, Dhingra, Mann. 공급: 일본, 독일, 미국. 실적: Nvidia, Target, Intuit. 시장 마감 요약: 미국 주요 지수는 전반적으로 위험 회피 심리가 팽배한 가운데 하락 마감, 다만 섹터별 혼조세. 화요일 내내 투자 심리가 약화됐으며, 이후 WSJ의 미/이란 협상 진전 미미 보도 및 이란의 전쟁 종식 입장이 기존과 크게 다르지 않다는 평가로 하락세 확대. 이에 따라 달러가 주요 10개국 통화 대비 강세를 이어갔고, 위험 회피 심리 및 귀금속 매도세로 오세아니아 통화가 부진. 현물 은값은 금보다 더 큰 낙폭 기록. CAD는 상대적으로 선방, 예상을 밑돈 인플레이션 수치에도 불구하고 대체로 달러에 대해 보합세. 중동 분쟁이 장기화되며 인플레이션 우려로 국채 매도세 지속. 유가는 최근 변동폭 기준으로는 좁은 범위 내 등락하는 등 변동성 컸으나, WSJ 관련 기사 후반에 고점으로 상승 마감. 미국 주요 경제지표 발표나 연준 인사 발언은 없었고, 시장 관심은 FOMC 의사록과 21일 Nvidia 실적으로 이동.미국 펜딩 홈세일(주택 매매예정): 4월 전월대비 1.4% 상승 (예상 1.3%, 이전 1.5%), 북동부·중서부·서부 지역은 증가, 남부는 감소. NAR 수석 이코노미스트 Dr. Lawrence Yun: "경제 불확실성과 모기지 금리 약상승에도 신중한 낙관론으로 매수자 등장." 다만 Yun은, "주택공급이 정말 의미 있게 늘지 않으면 집값 상승이 임금상승을 초과해 주택소유율 추가 하락 우려. 공급 확대가 최우선 과제."고 강조.채권 시장T-노트 선물(M6) 10틱 하락 108-22+에 마감. 중동 분쟁 장기화로 인플레이션 우려 악화, 국채 매도세 지속. 마감 시점 기준: 2년물 +7.2bp(4.118%), 3년물 +8.1bp(4.201%), 5년물 +8.9bp(4.326%), 7년물 +9.2bp(4.499%), 10년물 +8.2bp(4.667%), 20년물 +6.3bp(5.196%), 30년물 +5.3bp(5.177%). 일중 동향: 화요일 전 구간에서 금리 상승, 단기·중기물 주도, 유가 반등으로 인플레이션 우려 재부각. 지정학 불확실성 높은 가운데 트럼프 대통령이 오늘 예정됐던 이란 공격을 보류, 협상 실패 시 추가 군사행동을 경고하며 "또 한 번의 큰 타격" 경고. 시장은 명확한 외교 진전 있어야 유가 및 금리가 지속 하락할 수 있을 것으로 예상.연준 인사 발언은 제한적이었으나, 트럼프는 연준 정책 및 차기 의장 내정자 Warsh에 대한 발언에서 기존보다 누그러진 태도를 보임. 최근 금리 시장 매파적 재가격 관련, Warsh가 금리 인하를 할 것으로 기대하는지 묻자, "그가 원하는 대로 하게 둘 것"이며 "잘할 것"이라 믿는다고 언급.글로벌로는 캐나다 인플레이션 데이터가 예상보다 약하게 발표돼 최근 견조한 미국 인플레이션 지표와 대조. 일본에서는 Bessent 미 재무장관이 일본은행 우에다 총재와 회담하며 환율 과도한 변동성은 바람직하지 않다고 언급, 일본 가타야마 재무상도 단호한 환율 조치 준비 언급, 엔화 방어에 기여. 영국 노동시장 지표는 부진, 노동당 Burnham은 기존 세제 공약 유지 약속을 하지 않고, 총리 취임 때 향후 세율 인상 여지 열어둬 길트에 약간의 지지.전망: 지정학이 금리시장 핵심 변수, 이번 주 20년물 국채 입찰 및 FOMC 의사록도 주요 이슈. 공급미국, 5월 20일 200억 달러 20년물 국채 입찰, 6월 1일 결제; 5월 21일 190억 달러 10년물 TIPS 입찰, 5월 29일 결제.미국, 6주물 단기채 35.8bp에 입찰, 낙찰비율 3.01. 5월 21일 8주물 950억 달러, 4주물 1,000억 달러 입찰; 5월 20일 17주물 690억 달러 입찰, 모두 5월 26일 결제.단기금리 및 운영연준 페드워치: 12월물 21.4bp(이전 16.3bp)EFFR 3.63%(이전 3.63%), 거래량 1,180억 달러(이전 1,230억 달러, 5월 18일 기준)SOFR 3.53%(이전 3.55%), 거래량 3조1,590억 달러(이전 3조1,570억 달러, 5월 18일 기준)뉴욕 연은 RRP 연산 수요 129억 달러(이전 71.93억 달러), 22개 거래상대방 참여(이전 21개) 원유WTI(N6) 배럴당 0.23달러 하락한 104.15달러; 브렌트(N6) 0.82달러 하락한 111.28달러원유 시장은 변동성 있었으나, WSJ 기사 2건이 마감 무렵 발표되며 기준가격을 고점으로 돌려세움. 두 번째 기사에선 이란-미국 협상 진전은 거의 없으며, 이란 협상 입장도 그간의 실패 반복과 크게 다르지 않다고 전함. WSJ 소식통은 트럼프-미국/이스라엘이 며칠 내 새로운 이란 공격준비 중이었고, 이르면 다음주 초에도 타격 가능성 남아 있다고 전함. 별도 기사에선 미국이 인도양에서 이란 연계 선박을 압류했으며 이는 이란의 섀도우 선단 단속과 관련 최소 세 번째라고 보도.이런 헤드라인 이전에도 지정학 이슈는 있었으나 판도를 바꿀 만한 변화는 아님. 주요 시황 업데이트는 월요일 장 종료 후 발표, 트럼프가 사우디, UAE, 카타르 요청으로 화요일 이란 공격 계획을 보류했다고 언급. 화요일에는 카셈섬에서 폭발음 발생으로 유럽 오후 일시 상승했으나, 불발탄 해제 때문으로 확인. 중동 이슈는 대체로 지속, 앞으로 추가 긴장/완화 관망. 트럼프는 이란에 또 한 번 타격 가할 수도 있지만 아직 확실치 않으며, 이란이 거래 원한다, "조만간 큰 타격 필요 여부 알게 될 것"이라 언급. 이란 관련 일정으론 2-3일, 어쩌면 다음 주 초까지. Vance 부통령도 트럼프와 방금 통화, 이란에 두 가지 선택(합의 또는 전쟁 재개) 있다고 언급, 진전 많았다고 부연. WTI와 브렌트 모두 최근 기준으로 좁은 박스 안 등락하며 보합 마감. 시장 관심은 주간 민간재고 발표로 이동. 주식시장마감: SPX -0.67%(7,354), NDX -0.61%(28,819), DJI -0.65%(49,369), RUT -1.01%(2,747)섹터별: 소재 -2.27%, 통신서비스 -1.58%, 소비자 선택 -1.32%, 금융 -1.23%, 산업 -1.17%, 기술 -0.71%, 필수소비재 +0.40%, 부동산 +0.50%, 유틸리티 +0.99%, 에너지 +1.05%, 헬스 +1.09%.유럽 마감: 유로스톡스50 +0.07%(5,853), DAX40 +0.49%(24,428), FTSE100 +0.07%(10,331), CAC40 -0.07%(7,982), FTSE MIB -0.65%(48,355), IBEX35 -0.48%(17,670), PSI +0.19%(9,160), SMI +0.94%(13,365), AEX +0.31%(1,019) 주요 종목: Blackstone(BX)과 Google(GOOGL), Google 특수칩 활용한 미국 AI 클라우드 합작사 설립 계획. CoreWeave는 BX/GOOGL TPU 클라우드 협력은 또 하나의 수요 신호일 뿐 자사 사업에 경쟁 위협 아니라고 발표, 고객은 Nvidia(NVDA) GPU 요구하지 TPU를 원하지 않는다고 밝혀.Akamai(AKAM), 2030년 만기 0% 전환사채 13억 달러 및 2032년 만기 13억 달러 발행 예정.Analog Devices(ADI), Empower Semiconductor 15억 달러 현금 매수 논의 막바지.Home Depot(HD), 매출·이익 모두 예상 상회, SSS는 부진, 연간 가이던스 유지.StubHub Holdings(STUB), Guggenheim에서 등급 상향.Google(GOOGL) CEO I/O: 월간 3.2경 토큰 처리, AI overview 월간 25억 명, AI 모드 10억 명, Gemini 월간 9억 명; 비디오 생성·편집용 Gemini Omni AI 모델 공개, Gemini 3.5 모델 패밀리 발표, Gemini 3.5 flash부터 출시. 외환시장달러, 글로벌 국채금리 상승 지속에 따라 주요 통화 대비 강세 지속, 원유 보합에도 불구. 호르무즈 해협 물동량이 곧 복구될 경우에도 선결과제 다수. 미국 주택 매매예정건수 개선 외엔 주요 이슈는 미/이란 지정학 이슈, 트럼프는 2-3일 혹은 다음 주 초까지 이란 결정 언급. WSJ는 미/이란 종전 협상 진전 거의 없고, 과거와 비슷해 낙관론 견제라고 보도. DXY 99.43에 근접. 중동 긴장 완화/확대와 Nvidia 실적이 이번 주 핵심 이벤트.일본 엔화 강세는 가타야마 재무상 구두 개입에도 유지되지 못함, "단호한 조치 준비" 발언. 달러/엔 158.65~159.25 범위서 등락, 뚜렷한 헤드라인 요인은 없음.오세아니아 통화는 위험 회피/귀금속 약세에 부진. CAD는 인플레이션 약세에도 유가 견조로 상대적 강세, 미국달러/캐나다달러 1.3774 고점 후 1.3750 수준으로 마감.파운드는 달러 강세에 약세, 실업률 소폭 상승(5.0%, 예상 4.9%, 이전 4.9%), 4월 HMRC 고용 10만 명 감소(예상 –2.6만 명), ONS는 데이터 추가 수령시 수정 예정이라고 언급.