잭 헨리 & 어소시에이츠 26년 4분기 어닝콜

안녕하세요, 잭 헨리 2026 회계연도 4분기 및 연간 실적 컨퍼런스 콜에 참석해 주셔서 감사합니다. 오늘 함께하는 분들은 그렉 아델슨 사장 겸 CEO, 그리고 미미 카슬리 CFO 겸 재무담당입니다. 제 개회사 후 그렉이 분기 및 연간 실적 요약과 함께 운영 현황 및 전략적 이니셔티브에 대해 업데이트를 제공할 예정입니다. 그 후 미미가 어제 발표된 보도자료에 포함된 재무 실적과 2027 회계연도 가이던스에 대해 설명할 것입니다. 해당 자료는 잭 헨리 웹사이트 투자자 관계 섹션에서 확인하실 수 있습니다. 이후 질의응답 시간을 갖겠습니다. 본 콜에는 향후 전망에 관한 진술이 포함되어 있으며, 이는 실제 결과가 기대와 크게 다를 수 있는 위험과 불확실성을 내포하고 있음을 알려드립니다. 회사는 이러한 진술을 업데이트하거나 수정할 의무가 없습니다.

향후 전망 진술과 실제 결과가 크게 달라질 수 있는 위험 요인에 대한 요약 및 추가 정보는 어제 발표된 보도자료와 10-K 보고서의 위험 요인 및 향후 전망 진술 섹션을 참조해 주시기 바랍니다. 이번 콜에서는 비-GAAP 재무 지표인 비-GAAP 매출과 비-GAAP 영업이익에 대해 논의할 예정입니다. 이들 지표에 대한 조정 내역은 어제 발표된 보도자료에 포함되어 있습니다. 이제 그렉에게 마이크를 넘기겠습니다.

감사합니다, 밴스. 여러분, 안녕하세요. 오늘 저희와 함께해 주셔서 감사합니다. 먼저, 저희 직원 여러분께 감사의 말씀을 전하고 싶습니다. 그들의 헌신적인 노력과 문화, 서비스, 혁신, 전략, 실행에 대한 변함없는 집중 덕분에 잭 헨리는 역사적인 한 해를 보낼 수 있었습니다. 오늘은 분기 및 회계연도에서 얻은 세 가지 주요 시사점을 말씀드린 후, 전반적인 사업 현황에 대해 자세히 설명드리겠습니다. 첫째, 4분기와 전체 회계연도 모두에서 기록적인 재무 성과를 달성했습니다. 4분기 비-GAAP 매출은 6억 3,300만 달러로 전년 동기 대비 7% 증가했으며, 저희가 제시한 분기 가이던스보다 크게 상회했습니다. 비-GAAP 영업이익률은 21%였습니다. 회계연도 전체 비-GAAP 매출은 25억 달러로 전년 대비 7% 증가했습니다. 비-GAAP 영업이익률은 24%로, 전년 대비 92 베이시스 포인트 크게 상승한 매우 강력한 실적입니다.

이는 60 베이시스 포인트 이상 마진이 확대된 3년 연속 기록이며, 모두 초기 가이드인 20~40 베이시스 포인트를 초과 달성한 결과입니다. 둘째, 연간 매출 기록을 새롭게 경신했습니다. 영업 및 마케팅 팀은 올해 58건의 경쟁 핵심 계약을 성사시켜, 지난해 51건에서 증가했으며 2019년과 2024년에 각각 57건을 기록한 이전 최고 기록을 넘어섰습니다. 이는 20년 이상 만에 가장 많은 수치로, 과거에는 신규 설립 기관(de novo)에 의한 성장이 주를 이뤘으나 이번에는 경쟁사 고객 유치가 주된 성장 동력이었습니다. 2026 회계연도에 체결한 58건 중 신규 설립 기관은 단 6건에 불과했습니다. 저희의 퍼블릭 클라우드 네이티브 현대화 전략과 혁신적인 신제품 덕분에 더 큰 규모의 기관들을 계속 유치할 수 있었습니다. 58건 중 14건은 자산 10억 달러 이상인 기관과의 계약이었습니다.

지난 3개 회계연도 동안 자산 10억 달러 이상 기관과 45건의 핵심 계약을 체결했으며, 이는 총 약 980억 달러의 자산을 대표합니다. 이는 2022년과 2023년 회계연도에 저희가 업마켓 전략을 시작하면서 체결한 15개 기관, 총 260억 달러 자산과 비교되는 수치입니다. 3분기 콜에서 간략히 언급했듯이, 4분기에 저희 회사 역사상 가장 큰 신규 은행 고객인 우드포레스트 내셔널 뱅크와 계약을 체결했으며, 자산 규모는 92억 달러입니다. 우드포레스트는 4분기에 성사된 15건의 경쟁 핵심 계약 중 하나였습니다. 셋째, 저희는 코어 디지털 뱅킹과 카드가 포함된 고부가가치 트리펙타 계약을 계속해서 성사시키고 있습니다. 올해 58건의 코어 계약 중 59%가 세 가지 솔루션을 모두 포함했습니다. 작년에는 51건의 코어 계약 중 단지 39%만이 트리펙타였습니다.

이러한 성공은 저희 솔루션의 강점과 저희가 하는 모든 일에 있어 협력적인 원 잭 헨리 접근법을 반영합니다. 판매 성공에 관한 마지막 한 가지 말씀드리겠습니다. 지난 회계연도 말에 저희는 신규 판매와 갱신 계약의 건강한 균형을 이루기 위해 새로운 판매 프로세스를 도입한 것을 기억하실 겁니다. 이번 회계연도는 그 프로세스 하에서 운영된 첫 번째 전체 회계연도였으며, 결과는 저희 기대를 뛰어넘었습니다. 2026 회계연도 신규 계약 비율은 60%로 전년도의 45%에서 증가했습니다. 이제 전체 사업에 대한 자세한 내용을 말씀드리겠습니다. 먼저 팀에 대한 몇 가지 찬사부터 시작하겠습니다. 저희는 최근 세 개의 저명한 출판사로부터 인정을 받았습니다: 미국 뉴스 & 월드 리포트의 일하기 좋은 기업, 타임 매거진의 최고의 기업, 그리고 뉴스위크의 미국 최고의 직장입니다. 또한, 저희는 아메리칸 뱅커의 금융기술 분야 일하기 좋은 직장 순위에서 가장 크고 두 번째로 오래된 회사로 선정되었습니다.

이 점은 특히 의미가 깊은데, 해당 리스트에 오른 대부분의 회사들이 소규모 전문 핀테크 기업들이기 때문입니다. 이러한 인정은 저희 문화의 강점과 고객을 위해 지속적으로 제공하는 혁신을 반영합니다. 혁신에 대한 저희의 헌신은 잭 헨리의 핵심 차별화 요소로 남아 있으며, 4분기 동안 여러 중요한 진전을 통해 모멘텀을 이어갔습니다. 먼저 인공지능부터 말씀드리겠습니다. 저희는 은행과 신용조합을 위한 AI 기반 보안 기능을 제공하기 위해 구글 클라우드와의 협력을 확대했다고 발표했습니다. 4년간의 전략적 파트너십을 바탕으로, 구글의 에이전틱 디펜스 제품을 활용해 금융 기관의 사이버 복원력을 강화하고 신흥 위협에 대응할 수 있도록 독자적인 AI 보안 플랫폼을 개발할 예정입니다. 또한, 저희는 앤트로픽의 협력적 사이버보안 이니셔티브인 프로젝트 글라스윙에 참여했습니다. 이러한 노력들은 점점 더 복잡해지는 위협 환경 속에서 금융 기관이 안전하게 운영할 수 있도록 첨단 기술을 활용하려는 저희의 지속적인 의지를 반영합니다.

사이버보안 외에도, 저희는 고객이 매일 사용하는 솔루션에 창의적인 AI 기능을 직접 도입하고 있습니다. 훌륭한 예로는 저희 금융 범죄 방어 플랫폼 내에서 AI를 활용해 의심 거래 보고서(SAR) 요약 작성이라는 노동 집약적인 과정을 간소화하고 있습니다. 조사가 완료되고 AI가 생성한 요약본이 사기 조사관의 완전한 통제 하에 검토를 위해 제공되면, 작성 시간을 75%에서 85%까지 단축할 수 있어 조사관들이 더 깊이 조사하고 사기 방지에 더 많은 시간을 할애할 수 있습니다.

다른 예로는 AI가 200개 이상의 언어를 번역하여 은행원이 다양한 커뮤니티에 더 나은 서비스를 제공할 수 있도록 돕는 Banno Conversations와, AI가 즉시 고객 관계 요약을 생성하고 보다 효과적인 계좌 보유자 참여를 위한 실행 가능한 다음 단계 지침을 제공하는 당사의 대표 CRM 도구인 Synapsys가 있습니다. 현재 시장에는 AI 기능이 탑재된 제품이 22개 있으며, 향후 6개월 내에 출시할 추가 AI 기능도 20개 이상 확인했습니다. 모든 경우에 저희는 고객이 항상 통제권을 유지할 수 있도록 엄격한 위험 관리, 준수 및 거버넌스 체계를 유지할 것입니다. 이러한 고객 대상 기능들은 저희 내부 운영 전반에 걸친 빠른 AI 도입에 의해 추진되고 있습니다. 현재 100개 이상의 AI 도구가 내부 사용 승인을 받았으며, 890건 이상의 문서화된 사용 사례를 지원하고 있습니다.

또한 저희는 Gemini 및 기타 최첨단 모델을 활용한 맞춤형 AI 플랫폼을 통해 50개 이상의 AI 에이전트를 내부에 배포하여 전문 지식 제공, 워크플로우 자동화, 대규모 셀프 서비스 지원을 구현했습니다. 저희 직원들이 사용하는 Vibe 코딩 플랫폼을 통해 100개 이상의 AI 기반 애플리케이션을 구축하여 수작업 프로세스를 제거하고 반복 작업을 자동화하며, 비즈니스 팀이 전통적인 개발 주기 없이도 신속하게 문제를 해결할 수 있도록 지원하고 있습니다. 그 영향력은 의미 있고 계속 확대되고 있습니다. 엔지니어링 팀은 AI 지원 개발 워크플로우를 통해 생산성을 두 배로 높이고 있습니다. 운영 팀은 반복적인 보고 프로세스를 며칠에서 몇 시간으로 단축하고, 분석가들은 연구 및 문서 작성 시간을 몇 시간에서 몇 분으로 줄이고 있습니다. AI 외에도, 저희는 금융 기관을 위한 차세대 자금 이동 기능도 발전시키고 있습니다. 4분기에 저희는 블랙록, 마스터카드, 비자 등 140개 이상의 주요 금융사가 후원하는 글로벌 자금 이동용 새로운 스테이블코인인 Open USD의 일원임을 발표했습니다.

올해 말 출시 예정인 Open USD와의 통합 작업을 시작할 예정입니다. 이는 저희가 베타 테스트 중인 USDC 송금 및 수신 기능과도 보완 관계에 있습니다. 이 솔루션들은 고객에게 국경 간 및 재무 결제와 같은 추가 기능에 대한 접근성을 제공할 것입니다. 또한, 저희는 Tap to Local SMB 상인 결제 및 Rapid Transfers 디지털 자금 이동 서비스 등 최신 솔루션 전반에서 강력한 모멘텀을 확인하고 있습니다. 지난 실적 발표 이후 200개 이상의 은행 및 신용조합에 Tap to Local을 추가하여 총 900개 이상으로 늘렸습니다. 또한 등록된 상인 수가 두 배 이상 증가했으며, 향후 몇 달간 채택이 빠르게 증가할 것으로 기대하고 있습니다. Rapid Transfers는 현재 140개 이상의 은행 및 신용조합에서 운영 중이며, 추가로 150개가 온보딩 단계에 있습니다. 소비자 채택이 가속화됨에 따라 거래량도 계속 증가하고 있습니다.

평균 거래 규모는 당초 예상보다 두 배 이상 크며, 이는 예상보다 강한 인바운드 송금에 힘입은 결과입니다. 고객들로부터 들은 한 가지 예는 Rapid Transfers 이전에는 고객들이 한 기관의 ATM에서 현금을 인출한 후 즉시 같은 ATM에 그 돈을 은행이나 신용조합 계좌에 입금했다는 것입니다. Rapid Transfers를 통해 이제는 휴대폰이나 컴퓨터에서 몇 번의 클릭만으로 몇 초 만에 동일한 거래를 완료할 수 있습니다. 이러한 이니셔티브들은 서로 다른 고객 요구를 해결하지만, 모두 우리의 핵심 시스템과 원활하게 연결되는 퍼블릭 클라우드 네이티브 플랫폼인 잭 헨리 플랫폼에 의해 지원됩니다. 이 플랫폼은 우리의 기본 코어 시스템과 현대적인 솔루션 간의 통합 다리 역할을 합니다. 이는 AI, 오픈 뱅킹, 실시간 데이터, 토큰화된 화폐, 임베디드 금융 경험으로 정의되는 시대에 접어든 업계에서 점점 더 중요해지고 있습니다.

은행과 신용조합은 빠르게 진화하는 금융 서비스 환경에서 경쟁하기 위해 유연성, 연결성, 확장성을 제공하는 아키텍처가 필요합니다. 우리는 4년 전부터 이 플랫폼 구축을 시작했으며, 특히 대형 기관들 사이에서 경쟁 우위 확보의 핵심 동력입니다. 이제 보고 부문으로 넘어가겠습니다. 코어 부문에서는 4분기에 15건의 경쟁력 있는 코어 계약을 체결한 것 외에도, 13건의 온프레미스에서 프라이빗 클라우드로 전환하는 계약을 확보했으며, 이 중 7개 기관은 10억 달러 이상입니다. 연간으로는 36건의 인투아웃 계약을 체결했으며, 이 중 15개 기관이 10억 달러 이상입니다. 현재 코어 고객의 79%가 프라이빗 클라우드에서 운영 중입니다. 결제 부문에서는 빠른 결제에서 강한 성장을 계속 보고 있습니다. 지난 1년간 고객들의 젤(Zelle) 채택은 25%, RTP는 24%, FedNow는 29% 증가했습니다.