Figure Technology Solutions, Inc. Class A Common Stock M&A announcement
핵심 요약과 스크립트로 어닝콜의 주요 내용을 빠르게 확인하세요.
- Figure Technology Solutions는 Chiavi의 인수 소식을 발표하며, 이는 블록체인 기반 자본 시장 구축 목표를 가속화하는 중요한 거래임을 강조했다.
- Chiavi는 투자자 모기지 기술 분야의 선도 기업으로, 미국 주택 인프라 노후화와 주택 가격 상승 문제 속에서 주택 재건 및 개보수를 위한 자금 조달을 지원한다.
- 이번 인수로 Figure는 월 1억~2억 달러 규모의 민주화된 프라임 대출 볼륨을 추가할 것으로 기대하며, 이는 고품질 자산의 대규모 증가를 의미한다.
- Chiavi의 대출은 블록체인 네이티브로 전환되어, Figure의 디지털 자산 등록 기술인 DART와 호환되며, 중복 판매나 담보 설정을 방지하는 경쟁력 있는 기술적 장점을 가진다.
- 재무적으로 Chiavi는 순이익을 내는 회사이며, 40룰을 충족하는 고마진 기업으로, 이번 거래는 4년 미만의 무차입 투자 회수 기간과 EBITDA 및 주당순이익 증가를 기대하게 한다.
- Figure는 이번 인수를 통해 2027년 말까지 소비자 대출 시장에서 40%의 1순위 담보 대출 비중을 달성할 것으로 전망한다.
STOCKNOW 인사이트
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스크립트
첫 5개 문단을 발언자별로 확인할 수 있습니다.
Figure Technology Solutions 투자자 컨퍼런스 콜에 오신 것을 환영합니다. 현재 모든 참가자분들은 청취 전용 모드로 설정되어 있으며, 프레젠테이션 이후 질의응답 시간에 질문을 받겠습니다. 그때 질문을 하시려면 전화 키패드에서 별표(*) 1번을 눌러 주십시오. 질문에 대한 답변을 이미 받으셨다면, 별표(*) 2번을 눌러 대기열에서 제거하실 수 있습니다. 가능한 한 많은 질문을 받기 위해, 질문 1개와 추가 질문 1개로 제한해 주시길 부탁드립니다. 다른 분들께서 질문을 선명하게 들으실 수 있도록, 음질을 위해 수화기를 들어 주시기 바랍니다. 마지막으로, 오늘 콜은 녹음되고 있습니다. 이제 Figure의 IR 책임자인 브라이언 미칼레스키에게 콜을 넘기겠습니다.
좋은 아침입니다. 갑작스러운 일정에도 참석해 주셔서 감사합니다. 저는 Figure의 IR 책임자 브라이언 미칼레스키입니다. 오늘 콜에는 Figure의 공동 창업자이자 이사회 의장인 마이크 캐그니, 최고경영자(CEO) 마이클 태넌바움, 최고재무책임자(CFO) 마크리나 킬이 함께하고 있습니다. 시작하기에 앞서, 오늘 콜에는 미래예측진술이 포함될 수 있음을 간단히 말씀드립니다. 이러한 진술에는 Figure, Kiavi, Sixth Street 간 제안된 거래의 예상되는 이점에 대한 논의, 해당 거래와 관련된 재무 및 운영상의 결과, 그리고 거래 완료 시점 등이 포함되며, 이에 국한되지 않습니다. 오늘 언급되는 내용 중 과거 사실이 아닌 모든 진술은 미래예측진술로 간주되어야 합니다.
미래예측진술에는 상당한 위험과 불확실성이 수반되며, 회사의 통제를 벗어난 요인을 포함한 여러 요인으로 인해 실제 결과, 사건 또는 상황이 설명된 내용과 실질적으로 달라질 수 있음을 유의하시기 바랍니다. 법령에서 요구하는 경우를 제외하고, 당사는 새로운 정보나 향후 사건을 근거로 이러한 진술을 업데이트할 의무를 부담하지 않습니다. 본 콜은 실시간으로 송출되며, 당사 IR 웹사이트에서 시청하실 수 있고, 녹음본은 오늘 늦게 같은 곳에 게시될 예정입니다. 또한, 거래와 관련된 보도자료와 보충 프레젠테이션 자료를 IR 페이지에 게시해 두었습니다. 준비된 발언이 끝난 후에는 질의응답을 진행하겠습니다. 해당 Q&A 시간에는 질문 1개와 추가 질문 1개로 제한해 주시기 바랍니다. 그럼 이제 마이클 태넌바움에게 전화회의를 넘기겠습니다. 마이클, 말씀해 주시죠. 감사합니다, 브라이언.
여러분, 좋은 아침입니다. 급히 공지드렸는데도 참석해 주셔서 감사합니다. 오늘 Figure의 Kiavi 인수를 발표하게 되어 매우 기쁩니다. 저희의 미션은 언제나 블록체인 기반 레일 위에 자본시장의 미래를 구축하는 것이었습니다. 오늘 발표는 인접하면서도 중요한 자산군을 Figure의 생태계로 편입함으로써 그 목표를 앞당깁니다. Kiavi의 선도적인 투자자 모기지 기술은 노후화된 미국 주택 인프라와 널리 알려진 주거비 부담 위기라는 환경 속에서 빠르게 확산돼 왔습니다. 이 기술은 미국 주택 재고의 재건과 리모델링을 뒷받침하는 자금조달을 가능하게 합니다. Kiavi의 엔진을 블록체인 레일에 올리면 성장을 가속화할 수 있으며, 자본시장의 효율성을 제고해 성공을 더욱 견인하게 됩니다. 이번 거래는 더 많은 자산을 블록체인으로 가져오기 위한 저희 성장 궤도에서 큰 도약이며, 그 효과는 저희가 계속 강조해 온 5개 핵심 영역 전반과 맞닿아 있습니다. 규모, 1순위 담보, AI, 성장, 그리고 재무적 영향입니다.
첫째, 규모입니다. Kiavi는 주력 상품인 주거용 전환 대출과 부채상환커버리지비율(DSCR) 대출 전반에서 70억 달러의 취급액을 더합니다. 두 상품 모두 Figure가 마켓플레이스를 통해 제공해 왔고, 빠르게 성장하는 투자자 모기지 시장에 속해 있습니다. 주거용 전환 대출은 흔히 ‘픽스 앤 플립(fix and flip)’이라고도 불리며, 단기—대개 1년 미만—이지만 금리가 비교적 높고 주택을 담보로 하기 때문에 Democratized Prime에 자연스럽게 적합합니다. 그리고 궁극적으로는 Figure Connect를 통해 해당 대출이 장기 자금으로 매각되기 전에 가교성 자금조달을 제공합니다. 저희는 이번 거래로 Democratized Prime의 월간 취급액이 1억~2억 달러 증가할 것으로 예상하며, 이는 해당 플랫폼에서 차입되는 다양한 고품질 자산의 물량이 한 단계 도약하는 변화입니다. 블록체인 네이티브 자산은 Figure의 미션에서 핵심입니다.
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어닝콜 참가자
이 어닝콜에는 12명이 참여했지만, 지금 보이는 건 2명뿐입니다.
참가자 명단
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