유니시스 26년 1분기 어닝콜

감사합니다, 미카엘라. 여러분, 안녕하세요. 2026년 1분기 실적에 대해 논의하기 위해 함께해 주셔서 감사합니다. 2026년을 좋은 출발로 시작했습니다. 성장과 수익성 모두 당사가 제시한 기대치를 다소 상회하며, 연간 가이던스 범위 달성에 순조롭게 진행되고 있습니다. 신규 사업 계약이 향상되어 지난 12개월간의 수주 대비 매출 비율이 개선되었으며, 올해 매출에 기여할 것입니다. 지정학적 사건들이 시장에 새로운 불확실성을 가져왔지만, 특히 상업 부문과 유럽에서 고객 예산이 다소 완화되는 것으로 보입니다. 프로젝트 물량이 점차 구체화되고 있습니다. 지난해 갱신을 바탕으로 올해 남은 기간 동안 견고한 파이프라인이 구축되어 있습니다. 첫째, 이익 개선은 연간 자유 현금 흐름 목표 달성에 대한 우리의 계획이 순조롭게 진행되고 있음을 보여주며, 이는 AI 도입과 지속적인 인력 최적화에 집중한 결과입니다. 예상대로, 지난해 연금 기여 변동성의 대부분을 제거하기 위한 조치 덕분에 연금 적자와 향후 현금 기여 예상치는 안정적으로 유지되어 전략적 성장과 효율성 강화에 집중할 수 있게 되었습니다. 1분기를 좀 더 자세히 살펴보면, 매출은 전년 동기 대비 1% 증가했으며, ZL 및 S 솔루션 물량은 3% 증가했습니다. 기존 고객들이 예상보다 더 좋았으며, PC 교체 주기의 소폭 회복도 포함되었습니다. 이는 지난 분기에 논의한 바와 같이, 고객 이탈과 AI 비용 절감분을 고객과 공유하면서 발생한 소폭의 가격 압력으로 인한 매출 상단 영향 일부를 상쇄하는 데 도움이 되었습니다. AI 효율성 향상이 지난해 시장 가격을 재조정했지만, 이는 총이익률에 긍정적인 영향을 미쳐 1분기에는 총이익률이 80베이시스 포인트 개선되었으며, 이 중 XL 및 S 부문의 총이익률 확장이 170베이시스 포인트를 차지했습니다. 고객 계약 체결 과정에서 1분기 수주 실적이 2026년 성과 목표 달성에 대한 신뢰를 높였으며, 지난해에 비해 가이던스 매출의 계약 및 수주 잔고 비중이 더 높아진 상태를 유지하고 있습니다. 1분기 신규 사업의 총 계약 가치(TCV)는 1억 5,800만 달러로 전분기 대비 16%, 전년 동기 대비 45% 증가했습니다. 이번 분기는 2024년 4분기 이후 신규 사업 계약 체결이 가장 강력한 분기로, 신규 고객과 기존 고객 모두에서 성장이 있었습니다. 여러 건의 연간 계약 수주는 혁신을 선도할 때 시장 점유율을 확보할 수 있는 우리의 역량을 보여줍니다.