에토스 테크놀로지스 Goldman Sachs Communacopia + Technology Conference 2026

좋은 질문입니다. 에토스는 생명보험의 구매, 판매, 리스크 관리를 혁신합니다. 우리는 10주가 걸리던 서류 신청, 의료 검사, 혈액 검사 과정을 10분 구매 여정으로 단축시켜 소비자가 가족 재정 계획의 중요한 기초를 훨씬 간단하고 쉽게 해결할 수 있도록 합니다. 또한 에이전트의 삶도 변화시키는데, 기존의 복잡한 절차를 거치며 케이스를 관리하는 대신 더 많은 시간을 확보해 더 많은 보험을 판매할 수 있게 합니다. 그리고 보험사 파트너에게는 목표 내부수익률(IRR)을 위험을 신중히 관리하면서 점진적으로 성장할 수 있도록 지원합니다. 정말 세 측면 모두에게 이익이 되는 플랫폼입니다.

좋은 질문입니다. 산업은 평균 약 3% 성장하는 반면, 에토스는 훨씬 더 높은 성장률을 보이고 있습니다. 기본적인 가치 제안과 제품-시장 적합성이 지속 가능한 단위 경제와 차별화된 시장 진입 전략을 가능하게 했다고 생각합니다. 엔드투엔드 기술 플랫폼의 즉시 거래 특성 덕분에 기존 업체가 할 수 없었던 D2C(소비자 직접 판매) 채널을 통한 고객 확보가 가능해졌습니다. 기본 가치 제안 덕분에 독립 에이전트 커뮤니티의 시장 점유율을 확보하고, 전례 없는 속도로 에이전트를 온보딩하며, 이들이 점점 더 많은 보험을 판매하는 최고 생산성 수준에 도달할 수 있게 되었습니다. 이는 다양한 상품 포트폴리오 전반에 걸친 마찰 없는 엔드투엔드 플랫폼 덕분입니다. 이 두 가지 핵심 유통 전략 모두 성장에 대해 낙관하고 있습니다.

직접 판매 비즈니스를 생각해보면, 아직 초기 단계에 있으며, 에이전트 중심의 수동 오프라인 프로세스에서 프로그레시브나 가이코 같은 산업의 변혁으로 발전할 수 있다고 생각합니다. 온라인에서 간단하고 쉽게 만들면, 자동차 보험에서 그랬던 것처럼 시장의 절반이 D2C로 이동하게 됩니다. 우리는 고객 수요에 비례해 잉여 자본을 늘릴 필요가 없기 때문에 그 미래를 더 빨리 실현할 수 있다고 생각합니다. 에토스는 위험을 부담하지 않는 회사입니다. 우리는 대차대조표가 없고, 위험에 처한 수수료도 없으며, 우리가 성장시키는 것보다 더 빠르게 보험료를 늘리고자 하는 충분한 대차대조표를 가진 보험사 파트너들이 있습니다. 앞으로 수년, 수십 년에 걸쳐 이러한 변혁이 일어나는 것을 보게 되어 매우 기대됩니다.

제3자 독립 에이전트 측면에서는, 현재 생명보험 판매의 90%가 에이전트를 통해 이루어지고 있습니다. 우리는 전형적인 보험사와는 매우 다릅니다. 특히 신입 에이전트가 성공적인 경력을 쌓을 수 있도록 온보딩, 학습, 보험 판매, 다음 날 수수료 지급, 그 수수료를 리드 구매나 잠재 고객 발굴에 재투자하는 등 모든 과정을 지원합니다.

우리는 초기에 수직 통합을 하고 일반적으로 보험사 내에 있는 거의 모든 운영을 직접 담당해야 한다는 것을 깨달았습니다. 언더라이팅, 보험 정책 관리, 결제 및 수수료 인프라, 기록 시스템 등이 그 예입니다. 동시에, 우리는 보험사들이 오늘날에도 여전히 의존하는 구식의 온프레미스 메인프레임과 기타 레거시 솔루션에 의존할 수 없었습니다. 그래서 완전히 자체 개발한 네이티브 기술 플랫폼을 구축하게 되었습니다. 모든 핵심 시스템은 에토스가 직접 개발했습니다. 관리 시스템, 언더라이팅 엔진, 결제 및 수수료 인프라, 에이전트 운영 시스템 등이 포함됩니다. 이 모든 시스템은 에토스와 우리의 비즈니스 방식에 맞게 특별히 설계되었습니다.

이들은 모두 원활하게 연동되어, 고객과 보험사 사이에 데이터 인프라가 분절되어 있고, 온프레미스 시스템, 의료 심사 언더라이팅 프로세스, PDF 신청서, 의무 판매 에이전트가 존재하는 전형적인 보험사보다 훨씬 마찰 없는 선순환 학습 비즈니스를 가능하게 합니다. 그 선순환 학습 비즈니스에는 오늘날 우리의 비즈니스보다 훨씬 더 많은 불필요한 절차가 존재합니다. 그래서 네이티브 기술 플랫폼을 갖추는 것이 가장 중요했습니다. 두 번째는 언더라이팅의 수준을 진일보시키는 것이었습니다. 비유하자면, 우리가 신용 언더라이터라면, 다른 시장은 FICO 점수를 10주 만에 산출하는 반면, 우리는 전통적인 의료 언더라이팅 프로세스에 거의 완벽한 보완 데이터를 즉시 산출할 수 있는 것과 같습니다.

우리가 하는 것은 소셜 미디어 프로필 같은 전혀 다른 데이터를 기반으로 언더라이팅을 하는 것이 아닙니다. 우리는 실제로 의약품 기록, 건강보험 청구 데이터 등 의료 데이터를 흡수하여, 어떤 의사를 방문했는지, 어떤 검사나 시술을 받았는지 보여줍니다. 또한 최근 건강검진에서 받은 혈액 검사 정보도 흡수합니다. 즉, 수동 건강 생명보험 언더라이팅 프로세스에 거의 완벽한 보완 정보를 즉시 수집하는 것입니다. 그다음 언더라이팅 엔진에는 두 가지 핵심 지적 재산권 계층이 있습니다. 첫 번째는 이 방대한 구조화 및 비구조화 데이터를 독자적인 정보 그래프로 변환하는 것입니다. 두 번째 계층은 그 복잡한 정보 그래프를 정확한 가격 결정으로 계산하는 것입니다.

한 개의 잘못 가격 책정된 사과가 300개의 정확히 가격 책정된 사과 묶음을 망칠 수 있는 고도의 레버리지 비즈니스입니다. 매우 복잡한 데이터 과학이며, 우리는 5~6년에 걸쳐 점진적으로 자동화해왔습니다. 그 결과, 완전한 의료 검사를 받는 것과 비슷한 가격에 10분 만에 온라인으로 자신 있게 생명보험을 발급할 수 있는 혁신적인 거래 경험을 얻었습니다. 이로 인해 다양한 놀라운 성장 기회를 열 수 있었습니다.

이것은 여러 요인이 결합된 결과라고 생각합니다. 첫째, 저희 인수 엔진은 단순하고 쉽고 젊고 건강한 사람뿐만 아니라 기존 질환이 있거나 데이터가 불완전하고 복잡한 상충 변수들이 있는 더 복잡한 고령자도 자동화할 수 있는 독특한 위치에 있습니다. 그래서 기술이 큰 부분을 차지합니다. 저희가 개발한 실행력과 팀, 규칙 및 논리 지적재산권(IP)은 매우 복잡하며 재현하기 어렵습니다. 저희는 정말 필요에 의해 그 단계에 도달했습니다. 이 없었다면 저희 D2C 단위 경제성은 지속 가능하지 않았을 것입니다. 대리점 기반 판매에 의존하는 일반적인 보험사는 그 여정을 거치거나 그 도약을 하거나 그 엄청나게 어려운 작업을 할 필요가 적으며, 내부적으로 이를 달성할 기술이나 자원이 없을 수도 있습니다.